decentralizované financie (DeFi); Zmena hry pri vytváraní finančného ekosystému orientovaného na ľudí

Spustenie protokolov Decentralized Finance (DeFi) v roku 2020 znamenalo významnú fázu rastu kryptopriemyslu. V čase písania je celková uzamknutá hodnota (TVL) na tomto trhu $ 69 miliardy, pričom leví podiel má Ethereum DApps. Zatiaľ čo pokračujúci pokles trhu ovplyvnil aj ekosystém DeFi, je ťažké prehliadnuť zásadný vývoj, ktorý v súčasnosti prebieha. 

Väčšina zainteresovaných strán, ktoré veria v DeFi, sa pustila do budovania silnejšieho ekosystému, ktorý nielenže vyrieši nedostatky v tradičných financiách, ale ukáže sa ako status quo budúcich finančných trhov. Na rozdiel od prístupu súčasných finančných inštitúcií je DeFi postavené na decentralizovaných infraštruktúrach, čo znamená, že používatelia nemusia pri prístupe k finančným službám prechádzať cez sprostredkovateľa. 

Ako teda presne funguje ekosystém DeFi? V jadre protokoly DeFi využívajú inteligentné zmluvy na navrhovanie finančného ekosystému, kde sa zmluvy vykonávajú na základe vopred zakódovaných podmienok. Jednoducho povedané, protokoly DeFi sú transparentnejšie a spoľahlivejšie, pretože nikto nemôže zasahovať do procesu alebo vykonávať v ich prospech. Toto je veľká výzva v tradičnom finančnom sektore, kde mali inštitúcie vždy navrch. 

Pri pohľade na hodnotovú ponuku spoločnosti DeFi je možné pochopiť, prečo čelí takému odporu zo strany regulátorov a starších hráčov vo finančnom sektore. Nie preto, že by bol škodlivý pre investorov, ale jeho základný potenciál oslobodiť masy od dusenia centralizovaných sprostredkovateľov. Našťastie je vlna zo dňa na deň nezastaviteľnejšia, dokonca aj veľké banky ako JP Morgan postupne ohýbajú kolená. 

Vráťte kontrolu masám 

Ako história znova a znova ukazuje, ľudské bytosti túžia byť slobodné takmer v každom aspekte svojho života. Bohužiaľ to tak nie je, vlády kontrolujú politiku aj ekonomické podmienky prostredníctvom agentúr, akými sú Federálny rezervný systém (FED) a Komisia pre burzu cenných papierov (SEC). Hoci boli do určitej miery účinné, mali sme niekoľko prípadov, keď tieto orgány dohľadu viedli k finančnej kríze. 

Čo keby sa moc vrátila ľuďom? Trh, na ktorom majú hlavní účastníci priame slovo prostredníctvom decentralizovaných autonómnych organizácií (DAO). Ekosystém DeFi je špeciálne vytvorený na tento účel. Na rozdiel od tradičných financií funguje DeFi ako trh bez povolenia, ktorý umožňuje komukoľvek prístup k finančným produktom, ktoré sú pre bežného človeka zvyčajne ťažkopádne. 

Dnes už človek nemusí chodiť do banky alebo správcu fondu, aby si založil sporiaci účet. DeFi zaviedla protokoly požičiavania a vypožičiavania, ako sú Aave a Compound, z ktorých oba majú vyššie úrokové sadzby ako skromné ​​výnosy, ktoré ponúkajú existujúce inštitúcie. Ešte dôležitejšie je, že tieto spôsoby šetrenia môžu byť dostupné komukoľvek na celom svete, čo z nich robí dokonalý nástroj na preklenutie medzery vo finančnom začlenení. 

S DeFi je tiež možné, aby drobní investori investovali na finančných trhoch prostredníctvom protokolov ako napr SOMA.financie. Tento globálne vyhovujúci multi-asset DEX sa spojil s americkým regulovaným maklérom.Tritaurian Capital“ ponúknuť krypto aktíva, tokenizované akcie, ETF a STO. V ideálnom prípade má každý investor, ktorý má záujem, prístup ku všetkým vyššie uvedeným produktom bez toho, aby znášal náklady na prechod cez sprostredkovateľa alebo iné prekážky, ako sú vysoké kapitálové požiadavky. 

„DeFi môže znížiť závislosť od sprostredkovateľov, ktorí sú v súčasnosti povinní udržiavať dôveru medzi účastníkmi finančnej transakcie. Znížením počtu zúčastnených strán a zefektívnením operácií možno zvýšiť efektivitu finančných procesov.“ prečítaj správy spoločnosťou Deloitte. 

Je tiež pozoruhodné, že inovácie DeFi sú stále vo fáze vývoja, projekty neustále experimentujú, ktorá infraštruktúra je najvhodnejšia na vytvorenie pôdy pre bežné prijatie. Napríklad decentralizované burzy (DEX) ako Blueshift budujú prepracovanejší model automatizovaného tvorcu trhu (AMM), aby vyriešili problém likvidity. Na rozdiel od štandardného modelu AMM spoločnosti Uniswap využíva Blueshift na udržanie likvidity portfóliá namiesto párov

záver 

DeFi môže byť stále mladou oblasťou inovácií, ale to nediskvalifikuje jej potenciál pri zmene finančného ekosystému, aby sa stal viac orientovaným na ľudí. Časy, keď inštitúcie hazardovali s peniazmi klientov pri vyplácaní arašidov na úrokoch, sú preč. Svet potrebuje finančný ekosystém, ktorý je zameraný na najlepšie záujmy investorov, nie na zapĺňanie vreciek niekoľkých jednotlivcov. 

Ešte zaujímavejšie je, že DeFi prekonala búrku a prežila nedávne krviprelievanie na kryptom trhu, ktoré zničilo niektorých z najväčších hráčov. Bolo by to možné, keby to bolo na hŕstke tých, ktorí rozhodujú? Váš odhad je rovnako dobrý ako môj, financie by sa mali presunúť z centralizovaných ekosystémov na decentralizované platformy, kde je kód konečným vykonávateľom.