Môžeme vysledovať On-Balance-Volume (OBV) až k Josephovi Granvilleovi v roku 1963. Veril, že indikátor On Balance Volume je účinný spôsob merania sily a slabín pohybu cien cenných papierov. Odvtedy sa OBV stal jedným z najpoužívanejších technických ukazovateľov obchodníkmi aj investormi.
pozadia
On-Balance-Volume (OBV) je technický indikátor, ktorý sleduje celkovú výšku nákupného a predajného tlaku v oblasti bezpečnosti. Vypočítame to tak, že sčítame celý objem v dňoch vzostupu, odpočítame celý objem v dňoch poklesu a potom kumulatívne spočítame výsledky. Myšlienka OBV spočíva v tom, že ak väčšina obchodníkov nakupuje, celkový objem by sa mal zvýšiť. Ak sa predávajú, celkový objem by sa mal znížiť. Sledovaním tohto čistého zostatku v priebehu času môžu investori získať predstavu o tom, či existuje trend v pohybe cien cenných papierov.
Pri interpretácii OBV by sa mal primárne zamerať na trend. Rastúci trend v OBV ukazuje, že kupujúci sú čoraz aktívnejší, čo môže viesť k zvýšeniu ceny. Naopak, klesajúci trend v OBV naznačuje, že predajcovia sa stávajú dominantnejšími, čo by mohlo znamenať bezprostredný pokles ceny.
Keď sa pozrieme na absolútnu hodnotu OBV namiesto jeho trendu, vysoké hodnoty OBV naznačujú silný nákupný tlak a nízke hodnoty môžu poukazovať na veľký predajný tlak. Tieto absolútne úrovne sa však môžu drasticky líšiť v závislosti od analyzovaného zabezpečenia, takže pred rozhodnutím je dôležité zvážiť všetky ostatné faktory.
Ako vypočítať OBV
Vedieť, ako vypočítať OBV, je nevyhnutné, ak chcete robiť informované rozhodnutia o investíciách.
Metóda výpočtu On Balance Volume (OBV) uvádza, že:
- ak je záverečná cena cenného papiera vyššia ako záverečná cena z predchádzajúceho dňa, potom by sa mal pripočítať objem
- ak je záverečná cena nižšia ako v predchádzajúci deň, potom by sa mal odpočítať objem.
- Ak sú záverečné ceny oboch dní rovnaké, potom nie je potrebné nič robiť a OBV zostáva nezmenená na svojej predchádzajúcej úrovni.
Dodržiavanie tohto jednoduchého vzorca môže znamenať veľký rozdiel v dosahovaní maximálnej návratnosti vašich investícií.
Ako používať indikátor OBV
Obchodníci môžu použiť OBV na určenie potenciálnych vstupných a výstupných bodov alebo ako potvrdzovací nástroj pre iné obchodné stratégie. Pri pohľade na trend v OBV vo vzťahu k cenovým pohybom môžu obchodníci zaznamenať rozdiely, ktoré by mohli signalizovať nadchádzajúci obrat. Tu sú tri populárne spôsoby použitia indikátora:
Sledujte a potvrdzujte trendy
Keď je v OBV silný trend, je najlepšie sledovať trend. Ak OBV rastie, cena pravdepodobne porastie a naopak. Identifikujte rozdiely: Keď sa cena cenného papiera pohybuje jedným smerom, zatiaľ čo OBV sa pohybuje iným smerom, môže to byť indikátor, že trend sa blíži ku koncu. Toto môže byť vhodný čas na výber ziskov alebo hľadanie východiskového bodu.
Kombinujte s inými indikátormi
OBV by ste nemali používať izolovane. Vždy je dobré ho skombinovať s inými technickými indikátormi, ako sú kĺzavé priemery alebo indikátory hybnosti, aby ste získali lepší prehľad o aktuálnej nálade na trhu.
Nájdite rozdiely
Keď sa cena cenného papiera pohybuje jedným smerom, zatiaľ čo OBV sa pohybuje iným smerom, môže to byť indikátor, že trend sa blíži ku koncu. Toto môže byť vhodný čas na výber ziskov alebo hľadanie východiskového bodu. Býčia divergencia nastáva, keď cena cenného papiera dosahuje nižšie minimá, zatiaľ čo OBV dosahuje vyššie minimá. Medvedia divergencia nastáva, keď cena dosahuje vyššie maximá, zatiaľ čo OBV dosahuje nižšie maximá.
Indikátor OBV verzus akumulácia/distribúcia
Bilančný objem (OBV) a akumulačná/distribučná línia sa používajú na štúdium hybnosti a predpovedanie pohybu „inteligentných peňazí“ prostredníctvom využitia objemu. Ale vo výpočte sú to dva veľmi oddelené ukazovatele.
OBV sa určuje jednoduchým sčítaním objemu v deň vzostupu a odpočítaním objemu v deň poklesu. Vzorec pre líniu Acc/Dist je zložitejší, pretože sa určuje zvážením aktuálnej ceny vo vzťahu k jej nedávnemu obchodnému rozpätiu, ktoré sa potom vynásobí objemom za dané obdobie.
Tieto dva ukazovatele umožňujú obchodníkom posunúť sa nad rámec jednoduchého zvažovania pohybov cien a získať prehľad o základnom sentimente na trhu pomocou údajov z minulých objemov obchodov.
Výhody použitia indikátora OBV
1. OBV vám pomáha identifikovať potenciálne zvraty: hľadaním rozdielov medzi cenou a OBV môžu obchodníci zaznamenať potenciálne zvraty v trendoch.
2. OBV sa jednoducho používa: OBV zohľadňuje iba dva faktory – objem a cenu – čo uľahčuje pochopenie a interpretáciu.
3. OBV nezaostáva za cenou: OBV počítame v reálnom čase, čo z neho robí užitočný nástroj na sledovanie aktuálneho sentimentu na trhu.
4. OBV môžete použiť v rôznych časových rámcoch: Indikátor funguje v krátkodobých aj dlhodobých časových horizontoch, takže obchodníci ho môžu použiť na vytvorenie strednodobých aj dlhodobých obchodných stratégií.
5. OBV pomáha identifikovať silu trendov: Porovnaním hodnôt OBV medzi sebou môžu obchodníci posúdiť, či trend naberá alebo stráca na sile.
6. OBV počíta s objemom: Mnohé technické ukazovatele ignorujú objem, ale OBV pri výpočte svojich hodnôt zohľadňuje objem aj cenu. To z neho robí cenný zdroj pri hľadaní potenciálnych vstupných a výstupných bodov na trhu.
7. OBV pomáha identifikovať prekúpené a prepredané podmienky: Pri pohľade na hodnoty OBV môžu obchodníci zistiť, kedy je bezpečnosť príliš predĺžená a môže byť potrebná korekcia. To im môže pomôcť robiť informované rozhodnutia o tom, kedy vstúpiť alebo opustiť pozíciu.
Obmedzenia ukazovateľa OBV
1. OBV je oneskorený indikátor: Aj keď môže poskytnúť užitočné informácie o súčasnom sentimente na trhu, je dôležité si uvedomiť, že OBV je oneskorený indikátor a nemusí predpovedať budúce cenové pohyby.
2. Nevhodné pre všetky trhy: OBV funguje najlepšie na trhoch s vysokou likviditou a konzistentnou aktivitou. Nemusí byť vhodný pre menšie, nelikvidnejšie trhy.
3. Žiadna úroveň podpory a odporu: Indikátor neposkytuje žiadnu indikáciu potenciálnej úrovne podpory alebo odporu, čo sťažuje presné určenie vstupných a výstupných bodov.
4. Ak sú údaje o objeme použité na výpočet OBV nesprávne alebo neúplné, môže to ovplyvniť presnosť ukazovateľa.
5. Málo výkladov: OBV z hľadiska výkladu veľa neposkytuje a je na obchodníkovi, ako ho chce použiť.
6. Subjektívne: Interpretácia objemovej aktivity cenného papiera je subjektívna, takže obchodníci by mali vedieť, že rôzni analytici môžu dospieť k rôznym záverom.
7. OBV slúži len ako nástroj na potvrdenie a nemôže poskytnúť žiadne definitívne signály nákupu alebo predaja. Preto by ste ho mali vždy kombinovať s inými technickými ukazovateľmi, aby ste získali úplnejšiu analýzu.
záver
Indikátor On-Balance Volume (OBV) je výkonný nástroj, ktorý môže obchodníkom pomôcť identifikovať potenciálne zvraty v trendoch, merať silu trendov a odhaliť podmienky prekúpenia a prepredania. Je však dôležité si uvedomiť, že OBV je oneskorený indikátor a nemusí byť vhodný pre všetky trhy. Interpretácia objemovej aktivity je subjektívna a obchodníci by mali vždy skombinovať OBV s inými technickými ukazovateľmi pre úplnejšiu analýzu. Napriek týmto obmedzeniam môže byť ukazovateľ OBV neoceniteľným nástrojom pre každého obchodníka, ktorý chce získať prehľad o základnom sentimente trhu.
Zdroj: https://www.cryptopolitan.com/on-balance-volume-indicator-crypto-investors/