10 defenzívnych akcií, ktoré vám tiež môžu zabezpečiť rast a dividendy z dlhodobého hľadiska

Jedným zo spôsobov, ako to dosiahnuť, je zamerať sa na sektor zdravotníctva. Vo všeobecnosti sa to považuje za obrannú skupinu akcií – koniec koncov, populácia starne, inovácie vytvárajú nové spôsoby liečby a lekárska starostlivosť nie je pre väčšinu ľudí možnosťou. Obrazovka akcií zdravotníckeho sektora v indexe S&P 500
SPX,
+ 2.13%
je nižšie.

S&P Global Market Intelligence zverejnila 8. augusta výsledky prieskumu medzi peňažnými manažérmi, ktorí dohliadajú na peniaze investorov v hodnote približne 845 miliárd dolárov. Táto skupina približne 100 inštitucionálnych investorov zostáva „averziou voči riziku“ podľa S&P Global, ktorá zašla tak ďaleko, že uviedla, že jej index globálnych investičných manažérov naznačil, že „celkový sentiment“ je najnižší v histórii prieskumu.

Takto sa opýtaní manažéri vyjadrili k 11 akciovým sektorom:

Zdravotná starostlivosť je obľúbeným sektorom inštitucionálnych investorov a je štvrtým najvýkonnejším v tomto roku spomedzi 11 sektorov indexu S&P 500. Dobre sa mu darilo aj počas býčieho trhu, pričom sa umiestnilo na treťom mieste na päť rokov a 10 rokov do roku 2021:

	Celková návratnosť – od roku 2022 do 9. augusta	Celková návratnosť – 5 rokov do roku 2021	Celková návratnosť – 10 rokov do roku 2021
energie	38%	-7%	13%
utility	7%	74%	185%
Spotrebiteľské svorky	-2%	74%	217%
Zdravotná starostlivosť	-6%	125%	389%
priemysel	-9%	83%	277%
Financie	-13%	86%	354%
nehnuteľnosť	-13%	100%	243%
materiály	-14%	102%	234%
Informačné technológie	-17%	303%	760%
Spotrebiteľ podľa vlastného uváženia	-20%	163%	497%
Komunikačné služby	-27%	72%	199%
Plný index S&P 500	-13%	133%	363%
Zdroj: FactSet

Podľa správy z prieskumu S&P Global peňažní manažéri tiež kladú väčší dôraz na hotovostné dividendy ako súčasť defenzívnych alokačných stratégií.

Preverovanie platiteľov dividend zo zdravotnej starostlivosti

Jedným zo spôsobov, ako investovať do sektora zdravotnej starostlivosti, je fond obchodovaný na burze so širokou expozíciou, ako je napríklad fond SPDR pre vybraný sektor zdravotnej starostlivosti.
XLV,
+ 1.09%,
ktorý sleduje celý sektor zdravotnej starostlivosti S&P 500, alebo s užšie zameraným ETF, ako napríklad iShares US Healthcare Providers ETF
IHF,
+ 1.25%.

Ak si želáte individuálnu expozíciu akcií v oblasti zdravia a súhlasíte s preferenciou inštitucionálnych investorov pre spoločnosti vyplácajúce dividendy, môže byť užitočné zistiť, od ktorých spoločností sa očakáva, že budú generovať dostatok voľného peňažného toku na podporu svojich dividend a ich jednoduché zvýšenie.

Jedným zo spôsobov, ako to urobiť, je pozrieť sa na odhady voľného peňažného toku na nasledujúcich 12 mesiacov a vydeliť ich aktuálnymi cenami akcií pre odhadovaný výnos voľného peňažného toku. Ak je výnos FCF vyšší ako aktuálny dividendový výnos, zdá sa, že spoločnosť má „priestor“ na zvýšenie výplaty alebo využitie dodatočne vygenerovanej voľnej hotovosti na iné činnosti, ktoré by mohli byť prínosom pre akcionárov, ako sú spätné odkupy akcií, expanzia alebo akvizície.

Spomedzi 64 spoločností v sektore zdravotnej starostlivosti S&P 500 40 vypláca dividendy. Spomedzi týchto 40 spoločností sú k dispozícii odhady voľného peňažného toku medzi analytikmi oslovenými spoločnosťou FactSet pre 28. Tu je 10 spoločností poskytujúcich zdravotnú starostlivosť v indexe S&P 500 s najvyššími odhadovanými výnosmi voľného peňažného toku:

Mali by ste si urobiť vlastný prieskum, aby ste si vytvorili vlastný názor na každú jednotlivú akciu, ktorú zvažujete kúpiť. Jedným zo spôsobov, ako začať, je kliknúť na symboly v tabuľke a získať ďalšie informácie. Potom čítať Podrobný sprievodca množstvom informácií od Tomiho Kilgora zadarmo na stránke s cenovými ponukami MarketWatch.

Nenechajte si ujsť: Týchto 18 technologických akcií je na základe troch kritérií špičkou v tejto výsledkovej sezóne