V týchto dňoch nás zastihla niečo ako búrka na trhu, čelíme klesajúcim trendom a vysokej volatilite. Je načase, aby investori začali zastávať defenzívne pozície pri pridávaní portfólia.
Klasickými obrannými hrami sú samozrejme dividendové akcie – ale existujú aj iné ochranné hry. Investori môžu zúžiť svoje zameranie na akcie so silnými produktovými radmi v základných odvetviach, kde dopyt zostane životaschopný, aj keď sa ekonomika prepadne do recesie. Tieto spoločnosti, aj keď môžu cítiť zranenie, budú môcť naďalej poskytovať akcionárom zisky aj výnosy.
Hoci ide o zložitejší kurz na mapovanie, než len skákanie do divých akcií, analytici Wall Street sú na túto úlohu pripravení. Hľadali akcie, ktoré zaujímajú silné obranné pozície a ponúkajú investorom veľký rastový potenciál v čase zvýšenej volatility trhu.
Použili sme Dátová platforma TipRanks vyhľadať podrobnosti o 2 defenzívnych akciách, ktoré nedávno schválili analytici Street. Pozrime sa, prečo si myslia, že tieto mená práve teraz robia príťažlivé investičné rozhodnutia.
Spoločnosť Rambus, Inc. (RMBS)
Začneme v priemysle polovodičových čipov, kde Rambus, firma s trhovou kapitalizáciou 2.7 miliardy dolárov, má pevnú pozíciu v oblasti pamäťových rozhraní. Rambus ponúka rady špičkových čipov pamäťového rozhrania, čipov vysokorýchlostného rozhrania IP a bezpečnostných IP riešení. Produkty spoločnosti našli využitie v segmente dátových centier, IoT, AI a strojového učenia a v sektore autonómnych vozidiel.
Rôznorodý produktový rad a zákaznícka základňa Rambus, zakotvená v polovodičovom priemysle, dáva spoločnosti jej obranný postoj. Sú to produkty, ktoré nestratia svoj dopyt; aj keď zákazníci znížia počet objednávok, moderné technológie a priemysel jednoducho nemôžu fungovať bez aktuálnych čipov.
Vidno to na nedávnych finančných výsledkoch Rambusu za 2Q22. Spoločnosť vykázala výnosy a zisky na vrchole predtým zverejneného usmernenia. Horná línia dosiahla 121 miliónov USD, čo predstavuje nárast o 42.6 % z 85 miliónov USD vykázaných v minulom štvrťroku. Najvyššia línia spoločnosti zaznamenala silný rast vo všetkých troch jej segmentoch: tržby z produktov vzrástli medziročne o 70 % a dosiahli 53.3 milióna USD; zmluvné a iné výnosy vzrástli o 67 % na 19.8 milióna USD; a licenčné poplatky vykázali miernejší zisk o 14 % a dosiahli 48 miliónov dolárov. Pokiaľ ide o zisk, zriedený zisk na akciu sa medziročne viac ako strojnásobil, z 10 centov na akciu na 31 centov na akciu.
5-hviezdičkový analytik Sidney Ho z Deutsche Bank hovorí za Rambus, pričom poukazuje na silnú pozíciu spoločnosti a jej spoľahlivé výsledky: „RMBS zaistila solídny nárast dopytu vo svojom produktovom portfóliu…. Berúc do úvahy silné príležitosti rastu v produktových aj Silicon IP podnikoch a vysoko sa opakujúci tok príjmov z licencií, považujeme RMBS za jedno z najdefenzívnejších mien v našom pokrytí. Pri akciách ohodnotených len na približne 4-násobok našich CY23E EV/predaj sa nám páči profil rizika a odmeny…”
Ho dopĺňa tieto komentáre hodnotením Kúpiť a cieľovou cenou 32 USD, čo znamená jednoročný potenciál rastu o 30 %. (Ak chcete sledovať Hoov rekord, kliknite tu.)
Konsenzuálne hodnotenie tejto akcie Strong Buy je založené na jednomyseľnom názore analytikov z Wall Street, ktorí za posledné týždne napísali 3 pozitívne recenzie. Akcie majú aktuálnu cenu 25.29 USD a ich priemerný cieľ 34.33 USD naznačuje nárast o 36 % na nasledujúcich 12 mesiacov. (Pozrite si prognózu akcií Rambus na TipRanks.)
Spoločnosť Masco (VIAC)
Ďalšia na našom zozname, Masco Corp, je hráčom v hodnote 11 miliárd dolárov v stavebnom priemysle, kde sa zameriava na sektory výstavby domov a domácich majstrov. Masco je konglomerát, ktorého spoločnosti ponúkajúce komponenty ponúkajú širokú škálu značkových produktov, od morenia na drevo cez sklenené sprchové dvere až po skrinky, okná a ich kovanie – ako aj všetko potrebné pre domové vodovodné inštalácie, od potrubí cez ventily až po vodovodné batérie až po kuchynský drez. Masco má 30 výrobných závodov v Severnej Amerike a ústredie má v Livonia, Michigan.
Zatiaľ čo v strednodobom horizonte existujú otázky týkajúce sa sektora nehnuteľností – konkrétne, čo sa stane, ak pri raste úrokových sadzieb predaje domov klesnú – silné zastúpenie Masco v oblasti vylepšovania domov poskytne vysokú úroveň ochrany. Zvyčajne, keď predaj domov klesá, zlepšenie domov vidí silu; majitelia, ktorí teraz nemôžu predať, sa môžu pokúsiť upgradovať s ohľadom na dlhodobú hodnotu.
Keď to vezmeme do úvahy, môžeme si pozrieť najnovšiu finančnú správu (2Q22) a vidieť, že Masco vykázalo 8% medziročný rast tržieb na celkových 2.35 miliardy USD. To vytvorilo prevádzkový zisk vo výške 408 miliónov USD a maržu 17.3 percenta. Upravený zisk na akciu na úrovni 1.14 USD na akciu medziročne stagnoval a dostal sa pod prognózu 1.19 USD. Masco tiež vykázal celkovú likviditu vo výške 1.44 miliardy USD, vrátane 440 miliónov USD v hotovosti a 1 miliardu USD v dostupných revolvingových úveroch.
O tieto akcie prejavila záujem Deepa Raghavan z Wells Fargo, ktorá si myslí, že napriek nesplneniu očakávaní v poslednej štvrťročnej správe je spoločnosť dobre nastavená na to, aby sa vysporiadala so súčasným prostredím.
"CQ2 EPS miss bolo prekvapením, ale mgmt uviedol ako dôvod prevádzkovú neefektívnosť," vysvetlil analytik. „Napriek tomu, expozícia spotrebiteľov MAS s nízkymi vstupenkami a silná súvaha zostávajú defenzívnym doplnkom portfólia v čase poklesu. Net-net, aj naďalej máme radi MAS.“
V budúcnosti dáva Raghavan týmto akciám hodnotenie Overweight (Buy), zatiaľ čo jej cenový cieľ 62 USD naznačuje jej vieru v rast o 27 % na budúci rok. (Ak chcete sledovať Raghavanov traťový rekord, kliknite tu.)
Pohľad Wells Fargo na Masco je býčí, ale Wall Street je vo všeobecnosti rovnomerne rozdelená; 10 nedávnych recenzií obsahuje 5 pre nákup a podržanie. To je dosť na konsenzuálne hodnotenie Moderate Buy, zatiaľ čo cieľová priemerná cena 61.89 USD je takmer identická s cieľom Raghavana. (Pozrite si prognózu akcií Masca na TipRanks.)
Ak chcete nájsť dobré nápady pre obchodovanie s akciami za atraktívne ceny, navštívte stránku TipRanks ' Najlepšie akcie na nákup, novo spustený nástroj, ktorý spája všetky poznatky spoločnosti TipRanks o vlastnom imaní.
Zrieknutie sa zodpovednosti: Názory vyjadrené v tomto článku sa týkajú výlučne stanovísk analytikov. Obsah je určený iba na informačné účely. Pred investíciou je veľmi dôležité urobiť si vlastnú analýzu.
Zdroj: https://finance.yahoo.com/news/2-defensive-stocks-weather-market-095949295.html