Odtiaľ, Barron hľadali spoločnosti s výplatným pomerom dividend nižším ako 70 %. Tento cieľ, aj keď nie taký nízky, stále znamená, že spoločnosti by mali mať priestor na to, aby spolu so svojimi zárobkami aj naďalej zvyšovali svoje výdavky.
| Spoločnosť / Ticker | Výnos z dividend | Trhová hodnota (bil) | Vrátiť sa YTD |
|---|
| Exxon Mobil / XOM | 4.2% | $356.4 | 41.6% |
| Chevron / CVX | 4.0 | 279.6 | 23.9 |
| Medtronic / MDT | 3.0 | 120.2 | -11.3 |
| Aflac / AFL | 2.9 | 35.8 | -3.7 |
| Johnson & Johnson / JNJ | 2.5 | 468.2 | 5.5 |
| Cincinnati Financial / CINF | 2.3 | 19.1 | 5.7 |
| Hormel Foods / HRL | 2.2 | 26.0 | -1.5 |
| Nucor / NUE | 1.9 | 27.8 | -7.6 |
| Chubb / CB | 1.7 | 81.8 | 0.7 |
Údaje k 5. júlu.
Zdroje: Bloomberg a FactSet.
Ďalším krokom v tomto procese bolo nájsť tie spoločnosti, ktoré tento rok prekonali index S&P 500 až do uzávierky 5. júla. To nie je až taká veľká prekážka, ak vezmeme do úvahy, že S&P sa za toto obdobie vrátil približne o mínus 19 %, vrátane dividend, ale boli tu nejakí aristokrati, ktorí neprešli. Zahŕňajú
Walgreens Boots Alliance
(ticker: WBA), ktorý sa tento rok do 25. júla vrátil okolo mínus 5 %; 3M (MMM), zľava približne 26 %; a správca peňazí
Zdroje Franklin
(BEN), ktorá sa vrátila približne o mínus 27 %.
Päť z deviatich spoločností zahrnutých na obrazovke však malo od začiatku tohto týždňa v roku 2022 kladné výnosy. Medzi tie s negatívnymi výnosmi patria
Hormel Foods
(HRL), ktorá bola v tomto roku k utorku nižšia o približne 1.5 %; poisťovňa Aflac (AFL), pokles o približne 4 %; a spoločnosť vyrábajúca zdravotnícke pomôcky
Medtronic
(MDT), ktorý klesol o 11 %. Ďalším je výrobca ocele Nucor (NUE), ktorý má návratnosť okolo mínus 8 %.
Okrem toho obrazovka požadovala dividendový výnos aspoň 2 %, ale vyhýbala sa akciám s výnosom nad 4.5 %. Vysoké výnosy môžu signalizovať stresujúce časy pre spoločnosť a jej akcie, aj keď je dividenda bezpečná.
„Spoločnosti, ktoré sú stabilnými a stabilnými pestovateľmi dividend, sa v prostredí recesie darí oveľa lepšie ako spoločnostiam, ktoré majú len vysoké výnosy,“ hovorí Peter Fisher, ktorý pomáha riadiť Vanguard Dividend Growth Fund (VIDGX).
Dvaja energetickí giganti –
Exxon Mobil
(ticker:XOM) a
Chevron
(CVX) – môžu sa pochváliť najvyššími výnosmi spomedzi týchto deviatich akcií a najlepšími výnosmi za celý rok. Exxon nedávno vynášal 4.2 %, čo je o niečo viac ako 4 % Chevron. Ich akcie sa tento rok vrátili približne o 42 % a 24 %, pričom ťažili z nárastu cien ropy a plynu v roku 2022.
Exxon Mobil nezvýšil svoju dividendu v roku 2020. Spoločnosť však v tomto roku vyplatila viac ako v roku 2019 – 3.48 USD za akciu oproti 3.43 USD. Vlani na jeseň predstavenstvo spoločnosti vyhlásilo a štvrťročná dividenda 88 centov na akciu, čo predstavuje nárast o 1 cent.
Zdravotnícky konglomerát
Johnson & Johnson
(JNJ) je hlavnou oporou v mnohých portfóliách akciových príjmov, pričom jej dividenda sa považuje za solídnu. Akcie, ktoré nedávno dosiahli výnos 2.5 %, sa tento rok vrátili o približne 6 %. Medtronicu sa v roku 2022 nedarilo tak dobre, pokles o približne 11 %.
Medzitým,
Cincinnati Financial
(CINF), poisťovňa pre prípad nešťastia, má výnos 2.3 %, pričom v roku 6 sa vrátila okolo 2022 %. Ďalšia poisťovňa, ktorá sa dostala na zoznam, bola
Chub
(CB), ktorá prináša 1.7 % a vrátila sa zhruba o 1 %. Treťou poisťovňou, ktorá znížila, je Aflac, ktorý vrátil približne mínus 4 %. Výnosy akcií sa pohybujú okolo 3 %.
Inde, Hormel Foods výnosy 2.2% a Nucor výnosy 1.9%.
Všetkých deväť z týchto spoločností má solídne súvahy z hľadiska percenta dlhu v ich kapitálových štruktúrach. Ich dividendy by mali naďalej rásť, aj keď sa ekonomické podmienky zhoršujú.
Napíšte Lawrencovi C. Straussovi na [chránené e-mailom]
