Investori, ktorí hľadajú vodiacu ruku, ktorá by ich bezpečne previedla súčasným nebezpečným prostredím akciových trhov, by mohli urobiť horšie, ako počúvať, čo hovorí miliardár Ken Fisher.
Zakladateľ Fisher Investments slávne založil svoju nezávislú firmu na správu peňazí s 250 dolármi v roku 1979, spoločnosť, ktorá je teraz podnikom v hodnote 197 miliárd dolárov a viac, zatiaľ čo vlastné imanie Fisher je severne od 5 miliárd dolárov.
Takže pre tých, ktorí sú nepokojní z neúprosného medveďa v roku 2022, má Fisher veľmi jednoduchú radu: „Veci, ktoré majú tendenciu klesať najviac na medvediem trhu, keď sa dostanete na druhú stranu a vystúpite na druhú stranu V, kedykoľvek to je, majú tendenciu odraziť najviac skoro. Takže to je dôvod, prečo je trpezlivosť cnosť... Ak budete trpezliví, budete mať väčšiu cenu.“
Pre inšpiráciu u Fishera sme sa bližšie pozreli na dve akcie, na ktorých miliardár nedávno pohol. Použitím Databáza TipRanks Aby sme zistili, čo hovorí komunita analytikov, dozvedeli sme sa, že každý ticker sa môže pochváliť konsenzuálnym hodnotením „Silný nákup“ od komunity analytikov. Pozrime sa, prečo sú práve teraz považované za dobré investičné voľby.
Technológia Marvell (MRVL)
Prvá akcia podporovaná spoločnosťou Fisher, na ktorú sa pozrieme, je stálicou v odvetví čipov. Marvell je výrobcom polovodičov a súvisiacich technológií. Špecialista na integrované obvody obsluhuje okrem iného širokú škálu trhov od dátových centier po automobilový priemysel, podnikové siete až po cloud a infraštruktúru operátorov. Po rôznych akvizíciách sa primárny zdroj príjmov spoločnosti presunul zo sektora spotrebnej elektroniky do dátovej infraštruktúry (dátové centrá, priemysel, automobilový priemysel, mobilná sieť).
Príjmy a zisky Marvell sa medzitým vyvíjali jedným smerom – hore. A hoci problémy s dodávateľským reťazcom dali pocítiť ich prítomnosť, Marvell stále dokázal splniť očakávania Wall Street.
Spoločnosť zverejní svoj fiškálny tretí štvrťrok 1. decembra, no medzitým môžeme získať dobrý prehľad o situácii spoločnosti, keď sa pozrieme späť na čísla F2Q22. Konkrétne tržby vzrástli o 41 % v porovnaní s rovnakým obdobím pred rokom na 1.52 miliardy USD, čím splnili očakávania Street, zatiaľ čo spoločnosť dodala adj. EPS vo výške 0.57 USD, čo je o 0.01 USD nad konsenzuálnym odhadom 0.56 USD.
S odvolaním sa na problémy v dodávateľskom reťazci však spoločnosť pre FQ3 očakáva príjmy vo výške 1.56 miliardy USD, pričom chýba 1.58 miliardy USD, ktoré očakávali analytici, zatiaľ čo v konečnom dôsledku výhľad volal po úprave. EPS 0.59 USD v strede, pod konsenzom 0.61 USD.
Celkovo Marvell nedokázal odolať medvedím trhovým silám a akcie sa tento rok prepadli o ~50 %.
Fisher si očividne myslí, že predstavujú vynikajúcu hodnotu. V 3. štvrťroku značne zvýšil svoj podiel a kúpil 11,133,134 478 XNUMX akcií MRVL, ktorých hodnota teraz presahuje XNUMX miliónov dolárov.
Odzrkadľuje Fisherov býčí postoj, Credit Suisse Chris Caso vidí veľa rád o čipovej spoločnosti.
„Náš dlhodobý priaznivý pohľad na MRVL je spôsobený množstvom faktorov špecifických pre spoločnosť, ktoré predstavujú viac ako polovicu očakávaného rastu tržieb Street smerujúcich do CY23,“ vysvetlil 5-hviezdičkový analytik. „Tieto hnacie sily zahŕňajú hyperscale semi-custom kremík, bývalú divíziu Inphi, automobilový ethernet, prepínač Innovium a pokračujúce zavádzanie 5G. Očakávame, že rast vo všetkých týchto oblastiach bude oveľa menej závislý od koncových trhov a bude tlmiť spomalenie trhu. Okrem toho sa výdavky prevádzkovateľov cloudu držali lepšie, ako by sme si mysleli vzhľadom na kompresiu výdavkov na reklamu.“
Na základe svojich komentárov Caso hodnotí akcie MRVL ako prevýšenie (tj nákup), zatiaľ čo jeho cenový cieľ 56 USD vytvára priestor pre 12-mesačné zisky o 28 %. (Ak chcete sledovať Casov rekord, kliknite tu)
Jeho kolegovia súhlasia – takmer jednomyseľne. Zatiaľ čo jeden analytik uprednostňuje, aby sa tento presadil, všetkých 11 ďalších recenzií je určených na nákup, čo dáva akcii konsenzuálne hodnotenie Strong Buy. Priemerný cieľ je optimistickejší, ako Caso dovolí; na 61.67 USD, údaj naznačuje, že akcie v budúcom roku získajú ~42 %. (Pozrite si predpoveď akcií MRVL na TipRanks)
Charles Schwab (schw)
Z odvetvia čipov sa teraz presmerujeme do úplne iného segmentu pre ďalší výber Fishera – do sektora finančných služieb. Charles Schwab ako líder v oblasti investičných služieb, ktorý pomáha retailovým aj inštitucionálnym klientom investovať na kapitálových trhoch inteligentným a efektívnym spôsobom. Jej služby siahajú od bankovníctva a sprostredkovania cenných papierov až po správu majetku a aktív, úschovu a finančné poradenstvo. Spoločnosť, ktorá sa môže pochváliť klientskymi aktívami približne 7 biliónov dolárov, je siedmou najväčšou bankovou firmou v USA.
Súčasťou Schwabovho modus operandi je zhromaždiť čo najviac vkladov a hotovosti a investovať ich tak, aby generovali úrok. To je obzvlášť užitočné pre súčasnú klímu, v ktorej úrokové sadzby rastú, a pomohlo to spoločnosti dobre fungovať v depresívnom prostredí v roku 2022.
V najnovšej štvrťročnej správe za 3Q22 tržby medziročne vzrástli o 20 % na 5.5 miliardy USD, pričom prekonali dopyt spoločnosti Street o 80 miliónov USD. Spoločnosť vygenerovala rekordné 2 miliardy dolárov v čistom zisku v porovnaní s 1.5 miliardami dolárov dodanými v rovnakom období minulého roka. To malo za následok adj. EPS vo výške 1.10 USD, čím prekonala predpoveď Street 1.05 USD.
Fisher nechcel premeškať presvedčivú príležitosť a stlačil spúšť na 15,433,332 1.26 XNUMX akciách, čím dal svojmu fondu novú pozíciu v SCHW. Ak sa pozrieme na hodnotu nového holdingu, vychádza takmer na XNUMX miliardy dolárov.
Zatiaľ čo JP Morgan Ken Worthington poznamenáva, že ocenenie akcií nie je lacné, myslí si, že na to existuje dobrý dôvod.
„Veríme, že Schwab je dobre riadená a vysoko cenená spoločnosť, ktorá obchoduje za prémiu v porovnaní s partnermi na základe poprednej značky maloobchodných finančných služieb,“ povedal Worthington. „Schwab vnímame ako rastúcu spoločnosť s mnohými iniciatívami na podporu prírastkového organického rastu a vyšších poplatkov. Vidíme, že spoločnosť Schwab profituje z angažovanej maloobchodnej obchodnej základne, ktorá by mala poháňať budúcu generáciu investorských klientov spoločnosti Schwab.
Za týmto účelom Worthington hodnotí akcie SCHW nadváhou (tj nákup), zatiaľ čo jeho priemerný cieľ 102 USD naznačuje, že investori budú mať odteraz výnosy ~26% ročne. (Ak chcete sledovať Worthingtonov záznam, kliknite tu)
Pri pohľade na konsenzuálne členenie s 9 nákupmi vs. 3 držaniami je názor analytikov taký, že táto akcia je silná kúpa. Priemerný cieľ na úrovni 92.9 USD znamená 12-mesačné zhodnotenie akcií o ~15 %. (Pozrite si predpoveď akcií SCHW na TipRanks)
Ak chcete nájsť dobré nápady pre obchodovanie s akciami za atraktívne ceny, navštívte stránku TipRanks ' Najlepšie akcie na nákup, novo spustený nástroj, ktorý spája všetky poznatky spoločnosti TipRanks o vlastnom imaní.
Zrieknutie sa zodpovednosti: Názory vyjadrené v tomto článku sa týkajú výlučne názorov analytikov. Obsah je určený iba na informačné účely. Pred investíciou je veľmi dôležité urobiť si vlastnú analýzu.
Zdroj: https://finance.yahoo.com/news/patience-pays-off-billionaire-ken-144825590.html