Prvodňové konkurzné konanie v stupňoch Celzia rieši predbežné obdobie pred reorganizáciou

Konkurzné konanie podľa kapitoly 11 veriteľa kryptomeny Celsius oficiálne prebieha, keďže právny zástupca počas prvého dňa konania argumentoval množstvom predbežných návrhov.

Konania podľa kapitoly 11 umožňujú podniku zostať v prevádzke, pretože sa reštrukturalizuje, aby mohol platiť veriteľom. Toto konanie v prvom dni sa sústredilo na kroky, ktoré musí Celsius vykonať v medziobdobí alebo pred dátumom ďalšieho pojednávania. Ďalej v procese budú prebiehať rozsiahle konania, ako je reštrukturalizácia a dlhodobé plány platieb. Návrhy dňa sa zamerali na pridelenie finančných prostriedkov potrebných na udržanie kritických operácií až do spustenia reštrukturalizácie.

Sudca Martin Glenn sa zdal vyhovujúci väčšine žiadostí. Úrad správcu USA ministerstva spravodlivosti však dal jasne najavo, že dúfa, že Celsius bude v budúcnosti poskytovať väčšiu transparentnosť, čomu sa Glenn snažil vyhovieť.

Puzdro s vysokým profilom

Takmer 200 ľudí sa prihlásilo do vypočutia Zoom a rozsah prípadu bol prítomným zrejmý. Reštrukturalizačný partner Kirkland & Ellis Patrick Nash strávil prvú časť vypočutia prehodnocovaním faktorov, ktoré viedli spoločnosť Celsius k bankrotu, a prehodnocovaním rozpadu jej fondov.

Nash povedal, že Celsius je rád, že má príležitosť oznámiť cestu vpred, pretože firme bolo odporučené nerozprávať sa so svojou komunitou v období pred podaním žiadosti. Celsius sa skutočne odmlčal po tom, čo pred mesiacom zastavil výbery z dôvodu problémov s likviditou. Odvtedy sa o jej plánoch komunikovalo len málo, kým firma minulý týždeň nepodala žiadosť o konanie podľa kapitoly 11. 

"Kapitola 11 dáva Celsiusovi príležitosť začať odpovedať aspoň na niektoré z týchto otázok,“ povedal Nash vo svojom úvodnom komentári. „Kapitola 11 nám poskytuje fórum na komunikáciu s našimi zákazníkmi na ceste vpred.“

Celsius sa od začiatku snažil dať najavo, že tieto konania nebudú likvidačné.

„Nemáme v úmysle nútiť zákazníkov, aby vymáhali peniaze vo fiat mene,“ povedal Nash počas konania. "Nie je všetko stratené. Chceme, aby to bola reorganizácia. Naším cieľom je maximalizovať hodnotu aktív Celsius v prospech našich zákazníkov.“

Americký správca má v pláne zriadiť veriteľský výbor, ktorý bude podľa Nasha v podstate výborom pre zákazníkov, ktorý bude radiť reštrukturalizáciu. Nash povedal, že podpora komunity bude kritická.

A hoci hľadá podporu od svojej komunity, Celsius tiež čelí výraznému odporu.

Nash povedal, že mnohí zamestnanci a pridružené spoločnosti Celsia veria, že ich bezpečnosť je ohrozená v dôsledku nenávisti a vyhrážok smrťou na sociálnych sieťach. Z tohto dôvodu sa dva z návrhov pred Glennom snažili upraviť kľúčové informácie o identitách zamestnancov a pridružených spoločností vo verejných podaniach.

Glenn vyhovel predbežnému návrhu, ale povedal, že súd prehodnotí obavy v úplnom konaní, pretože nie je jasné, či tieto informácie môžu byť zapečatené podľa platných zákonov.

Priehľadnosť

Shara Cornell, súdna právnička Úradu správcu USA najprv vyjadrila obavy z transparentnosti súvisiacej s prebiehajúcimi regulačnými vyšetrovaniami veriteľa. V skutočnosti spoločnosť poskytla vo svojich podaniach málo informácií o vyšetrovaniach regulátora cenných papierov.

Hoci tieto prípady nie sú bezprostredne charakteristické pre konanie a nezavážili dnešné návrhy, Glenn aj Cornell spochybnili Celsiusovu radu o dodržiavaní predpisov. Celsius uviedol kalné vody regulácie.  

Cornell sa tiež snažil o väčšiu transparentnosť od veriteľa v niektorých svojich návrhoch, vrátane Celsiusovho návrhu na riadenie hotovosti, ktorý by firme poskytol 300,000 XNUMX dolárov na pristávaciu dráhu na medzipodnikové prevody, ako je vytváranie miezd, a oprávnil firmu udržiavať a spravovať svoje kryptomenové aktíva. v bežnom obchodnom styku. Cornell uviedol, že úrad by ocenil viac informácií o účele a spôsobe prevodu z krypto na fiat medzi dlžníkmi a nedlžníckymi pridruženými spoločnosťami.

Predchádzajúca klauzula v tomto dokumente by umožnila spoločnosti Celsius predať bitcoiny vyťažené jej dcérskou spoločnosťou, hoci to bolo zasiahnuté počas rokovaní so správcom. Konečná verzia tohto dokumentu sa ešte nedostala k sudcovi Glennovi, takže ešte nebola schválená.

Glenn okamžite schválil nasledujúci návrh miezd, ktorý firme umožňuje naďalej vyplácať benefity a platy svojim zamestnancom. Peniaze budú pochádzať z 300,000 XNUMX dolárov stanovených v návrhu na správu hotovosti.

Ťažobné riešenie?

Zdá sa, že ťažobná dcérska spoločnosť je významnou súčasťou Celsiusovho plánu maximalizovať svoje aktíva. Viaceré návrhy zahŕňali rezervy na náklady súvisiace s ťažobným zariadením, ktoré zostáva vo výstavbe.

Hoci návrh správy hotovosti bol prerobený tak, aby zasiahol klauzulu umožňujúcu firme predávať vyťažené bitcoiny, bol prerobený tak, aby túto klauzulu vylúčil, firma uviedla, že požiadavka sa pravdepodobne objaví znova. 

Vo svojom návrhu na vyplatenie kritických veriteľov Celsius požadoval 3.76 milióna dolárov na nasledujúcich 21 dní, aby splnil platby od tých, ktorých považuje za najdôležitejšie. Medzi týmito kritickými veriteľmi sú tí, ktorí súvisia s výstavbou ťažobného zariadenia.

Správca správy USA túto požiadavku odmietol a požadoval, aby sa súčasťou rozhovoru, o ktorom sú veritelia skutočne kritickí, viac informácií.

„Je to veľa peňazí, ktoré treba minúť do odvetvia, v ktorom si nie sme istí, kde sú budúce výhody,“ povedal Cornell počas vypočutia.

Podľa Cornella chýbal zoznam kritických veriteľov, pretože nedokázal zdôrazniť, ktoré subjekty sú zahraničné a ako každý súvisí s časťami Celsiovho podnikania. Glenn priznal, že firmy často váhajú s propagáciou svojich najvýznamnejších veriteľov v konaniach, pretože môžu obchodovať s tými, ktorí neškrtnú, a povedal, že by bol pripravený vyhovieť návrhu, ak Celsius predloží pod pečaťou podrobnejší zoznam. . 

Dodatočný návrh žiadajúci o úľavu pri platení poistných a dlhopisových programov tiež zdôraznil nové ťažobné zariadenie. Hoci Celsius tvrdí, že má aktuálne informácie o platbách za poistenie, snaží sa zaplatiť ďalšiu prémiu za ťažobné zariadenie. Aj keď bolo tomuto nároku vyhovené, firma sa tiež snažila mať k dispozícii dodatočnú hotovosť pre prípad, že by vznikli iné potreby.

Glenn nariadil Celsiusovi, aby sa skoordinoval so správcom a súdom, ak by k tomu došlo, namiesto súčasného poskytnutia mimoriadnej úľavy.

Celsius tiež požiadal o úľavu na zaplatenie daní a ciel v nasledujúcich 21 dňoch. Argumenty odhalili, že Celsius neuskutočnil niektoré z týchto platieb od roku 2020 a v budúcich konaniach by mohol požiadať o úľavu vo výške až 22 miliónov dolárov. Vzhľadom na značnú sumu spätných daní sa správca opýtal, prečo firma potrebuje 1.5 milióna dolárov v takom krátkom čase. Celsius ukázal na ťažobné zariadenie – má množstvo vrtných súprav vstupujúcich do krajiny, za ktoré sa chystá platiť clo. Glenn návrhu vyhovel.  

Ďalšie kroky

Záverečný návrh dňa posilnil ochranu konkurzného poriadku, v podstate udelil odklad, aby sa dlžníci mohli reorganizovať bez toho, aby sa zasahovalo do majetku alebo sa ho znova držalo. 

Počas konania Glenn objasnil, že zriadenie veriteľského výboru je prioritou pred ďalším, rozsiahlejším konaním.

Zatiaľ čo konečný dátum ďalšieho pojednávania ešte musí byť oficiálne stanovený v spise, súd opäť diskutoval o stretnutí na Zoom 10. augusta o 11:XNUMX.

© 2022 The Block Crypto, Inc. Všetky práva vyhradené. Tento článok sa poskytuje iba na informačné účely. Neponúka sa ani sa nemá používať ako právne, daňové, investičné, finančné alebo iné poradenstvo.