Demokrati obviňujú kolaps SVB z regulačných zmien v ére Trumpa – ale GOP je proti prísnejším pravidlám

Topline

Demokrati pripisovali vinu za pád Silicon Valley Bank a Signature Bank cez víkend voľnejším predpisom podpísaným bývalým prezidentom Donaldom Trumpom a vyzvali Kongres, aby znovu zaviedol niektoré pravidlá po Veľkej recesii pre menšie banky – no republikánski zákonodarcovia už vyjadrili nesúhlas s prísnejšie predpisy a majú dlhú šancu prejsť Snemovňou kontrolovanou GOP.

základné fakty

Senátorka Elizabeth Warren (D-Mass.) povedala v a New York Times op-ed v pondelok zverejnili, že „regulátori by mali zvrátiť nebezpečnú bankovú dereguláciu Trumpovej éry“, ktorá odstránila niektoré obmedzenia uložené zákonom Dodd-Frank z roku 2010 pre malé a stredné banky, ako sú SVB a Signature, vrátane pravidelných stresových testov a rozšírených štandardov merania rizika. .

Warren povedal, že regulačné orgány by mali reformovať systém poistenia vkladov tak, aby finančné inštitúcie boli zodpovedné za ochranu veľkých korporácií s nepoistenými vkladmi, namiesto toho, aby očakávali „bezplatnú podporu od vlády“ (FDIC sľúbila, že všetkých SVB a podpisových vkladateľov spraví celistvými, aj keď ich aktíva presahujú 250,000 XNUMX USD bežne poistených vládou, hoci ministerstvo financií zdôraznilo, že akékoľvek straty budú pochádzať skôr od bánk ako od daňových poplatníkov).

Vyzvala tiež prokurátorov a regulačné orgány, aby vyšetrili vedúcich pracovníkov SVB a Signature za obchodovanie s dôvernými informáciami alebo porušenie iných trestných zákonov a „spätné získanie“ platov a bonusov, pričom poznamenala, že generálny riaditeľ SVB Greg Becker dostal minulý rok bonus 1.5 milióna dolárov.

K Warrenovi sa pridali prezident Joe Biden, senátor Bernie Sanders (I-Vt.) a zástupcovia Ayanna Pressley (D-Mass.), Ro Khanna (D-Kalifornia) a Adam Schiff (D-Kalifornia) pri zameraní na Návraty z Trumpovej éry v dôsledku krízy SVB a podpisu, zatiaľ čo zástupkyňa Katie Porter (Kalifornia) uviedla, že pracuje na legislatíve, ktorá by zvrátila čiastočné zrušenie zákona Dodd-Frank z roku 2018.

Najvyšší republikáni však povedali, že sú proti akémukoľvek novému dohľadu: Člen poradného výboru pre bankovníctvo Senátu Tim Scott (SC) povedal, že „intervencia nerobí nič“, aby zabránila bankám spoliehať sa na vládu ako na rezervu pre „nadmerné riziká“, zatiaľ čo predseda Snemovne reprezentantov pre finančné služby Patrick McHenry (NC) uviedol, že má „dôveru“ v „ochrany, ktoré sú už nasadené“.

Hlavný kritik

Trumpov hovorca Steven Cheung obvinil svojich demokratických kritikov, že sa pokúšajú „zapáliť verejnosť, aby sa vyhla zodpovednosti“. povedal Bloomberg vo vyhlásení a dodali, že sa pokúšajú obviniť bývalého prezidenta „zo svojich neúspechov zúfalými klamstvami“.

Kľúčové pozadie

Silicon Valley Bank v piatok zatvorila a odovzdala kontrolu nad svojimi aktívami FDIC po masovom odchode vkladov vyvolanom rastúcimi úrokovými sadzbami, ktoré znížili hodnotu investícií banky. Uzavretie je druhé najväčšie v histórii USA a najväčšie od roku 2008, ktoré vyvolalo šok v bankovom sektore v USA a vystrašilo mnoho technologických startupov, ktoré sa spoliehali na SVB. Regulačné orgány tiež v nedeľu zatvorili Signature Bank, tretie najväčšie zatvorenie banky, po nábehu na vklady, ktorý sa do značnej miery považuje za vedľajší produkt kolapsu SVB, hoci banka už čelila ťažkostiam kvôli svojej veľkej závislosti od vkladov z bojujúceho odvetvia kryptomien. FDIC prisľúbila, že všetci vkladatelia SVB a podpisoví vkladatelia budú mať prístup k svojim peniazom najneskôr v pondelok večer, aj keď ich vklady prekročia hranicu 250,000 XNUMX USD pre poistenie FDIC, pričom využila právomoc federálnej vlády na ochranu nepoistených bankových vkladov z dôvodu „systémového riziko." Investori SVB však nezískajú žiadnu federálnu ochranu a vedúci pracovníci banky boli odvolaní.

Dotyčnica

Generálny riaditeľ SVB bol významným podporovateľom čiastočného zrušenia Dodd-Frankovho zákona v roku 2018 a tvrdil, že regulačné obmedzenia, ktoré boli prijaté v dôsledku finančnej krízy v roku 2008, príliš zaťažili malé a stredné banky. . Legislatíva, ktorá získala podporu od 33 Snemovne reprezentantov, zvýšila hranicu pre prísnejšie štandardy pre banky s aktívami vo výške 50 miliárd USD na 250 miliárd USD, čím sa menej ako 10 amerických finančných inštitúcií vzťahuje na Dodd-Frank's. dodatočné obmedzenia o „systémovo dôležitých“ finančných inštitúciách. Uvoľnené požiadavky oslobodili menšie banky od vykonávania záťažových testov likvidity a plánov riešenia krízových situácií bánk. Od decembra mali banky Silicon Valley aj Signature Bank aktíva dostatočne nízke vyhnúť sa hranici 250 miliárd dolárov, ale dostatočne vysokej na to, aby bola pokrytá starou hranicou 50 miliárd dolárov.

Ďalšie čítanie

Biden hovorí, že záchrana banky Silicon Valley pomohla ekonomike „ľahšie dýchať“ – ale nie všetci odborníci súhlasia (Forbes)

Ako Trumpova deregulácia zasiala semená pre zánik Silicon Valley Bank (Forbes)

Čo by ste mali vedieť o kolapse banky Silicon Valley – najväčšom zlyhaní banky od roku 2008 (Forbes)