Dow klesol o viac ako 600 bodov, zverejnil najhorší deň roka po slabých ekonomických údajoch, jastrabie poznámky Fedu vymazali radosť z inflácie

Čo poháňalo trhy

Ukázali to stredajšie ekonomické údaje USA veľkoobchodné ceny klesli 0.5 % v decembri, čo je najväčší pokles od apríla 2020, keď sa začala pandémia koronavírusu, čo je dôkazom toho, že inflácia, aj keď je stále vysoká, sa začala znižovať.

Avšak december maloobchodné tržby klesli 1.1 %, poklesol už druhý mesiac po sebe. Ekonómovia oslovení denníkom Wall Street Journal predpovedali pokles o 1 %. Maloobchodné tržby tvoria veľkú časť spotrebiteľských výdavkov a môžu poskytnúť informácie o sile ekonomiky.

V iných ekonomických údajoch USA priemyselná výroba klesla 0.7 % v decembri, čo je najväčší mesačný pokles od septembra 2021.

„Slabé maloobchodné tržby v decembri ukazujú, že spotrebitelia sa v čase ekonomickej neistoty pravdepodobne znížia. Klesajúci spotrebiteľský dopyt a pravidelné zľavy na niektoré tovary stlačili predaj kontrolných skupín, kategóriu, ktorá sa priamo podieľa na oficiálnom odhade HDP,“ napísal v komentároch e-mailom Jeffrey Roach, hlavný ekonóm LPL Financial. "Správa o slabom maloobchodnom predaji nemení očakávania, že Fed pravdepodobne zvýši sadzby o 0.25% počas nadchádzajúceho zasadnutia."

Dryden Pence, hlavný investičný riaditeľ spoločnosti Pence Capital Management, uviedol, že ekonomika zaznamenáva pokračujúci efekt zvyšovania sadzby federálnych fondov. "Septembrový nárast (sadzby federálnych fondov) sa teraz začína prejavovať a potom sa v priebehu niekoľkých nasledujúcich mesiacov začne prejavovať rast v novembri," povedal Pence MarketWatch v telefonickom rozhovore.

Pozri: „Ukazovateľ strachu“ na Wall Street bliká varovaním, že akcie môžu vyraziť z útesu

Americké akcie sa v stredu ráno obchodovali mierne vyššie, neskôr stratili dynamiku a obchodovali hlboko v červených číslach, keďže pozitívny štart do nového roka začal vykazovať známky slabnutia. Index S&P 500 v tomto roku zatiaľ vzrástol o 2.3 % v dôsledku nádejí, že uvoľnenie inflácie umožní Federálnej rezervnej banke byť menej agresívny v cykle sprísňovania menovej politiky, čím sa zníži pravdepodobnosť tvrdého ekonomického pristátia, a tým sa podporia zisky spoločností.

„Nálada je stále negatívna a myslím si, že dnes je to len o vyberaní ziskov z niekoľkých veľmi silných týždňov do začiatku roka, pretože máte za sebou pekný beh,“ povedal Jimmy Lee, zakladateľ a generálny riaditeľ Wealth Consulting. Skupina. "Myslím si však, že trend sa teraz mení z negatívneho na približovanie sa k neutrálnejšiemu."

Predstavitelia Fedu v stredu zopakovali svoje odhodlanie znížiť infláciu prostredníctvom ďalšieho zvyšovania úrokových sadzieb. Prezident Fedu St. Louis James povedal Bullard že Federálny rezervný systém by nemal „prestať“ zvyšovať svoje referenčné sadzby, kým nebudú vyššie ako 5 %.

Medzitým, Loretta Mester, prezidentka Fed's Bank of Cleveland, uznal, že ekonomika začína vidieť „druh opatrení, ktoré musíme vidieť“, ale stále sú potrebné ďalšie zvyšovanie sadzieb. Mester patrí medzi dôslednejšie jastrabie členov 19-členného výboru centrálnej banky pre stanovovanie úrokových sadzieb.

„Myslím si, že inflácia je v skutočnosti lepšia ako to, čo ukazujú čísla. Myslím si, že [úrokové sadzby] budú klesať rýchlejšie, ako väčšina predpovedá. A myslím si, že Fed sa pozastaví možno na konci prvého štvrťroka a myslím si, že existuje šanca, že by mohli do konca roka ešte znížiť sadzby,“ povedal Lee MarketWatch telefonicky.

Najnovšie od Federálneho rezervného systému Béžová kniha naznačili, že ekonomická aktivita USA sa za posledných šesť týždňov buď mierne zvýšila, alebo mierne klesla. Iba jedna regionálna banka – newyorský Fed – vykázala výrazný pokles aktivity. V nasledujúcich mesiacoch však okresy vo všeobecnosti očakávajú malý rast v dôsledku pretrvávajúcej inflácie a vysokých úrokových sadzieb.

Pozri: Podniky v celej krajine očakávajú v nasledujúcich mesiacoch „malý rast“, hovorí Béžová kniha Fedu

Investori sa sústreďujú aj na ďalšiu várku správ amerických spoločností o zisku za štvrtý štvrťrok. Podľa Refinitivu zatiaľ 33 z S&P 500 oznámilo, že 67 % z nich prekonalo prognózy zisku. Avšak, vysoký profil sklamanie, od rád Goldman Sachs v utorok, sťažujú, aby sa index S&P 500 výrazne posunul nad úroveň 4,000 XNUMX.

Zamerané spoločnosti

• United Airlines
  UAL,
  -4.57%
  skončilo však o 4.6 % nižšie vykázal štvrťročný zisk ktorá prekonala odhady Wall Street za štvrtý štvrťrok, pričom uviedla, že dobre zvládla vážne výkyvy zimného počasia koncom decembra a ponúkla optimistický pohľad na aktuálny štvrťrok a usmernenia na celý rok 2023.

• Microsoft Corp.
  MSFT,
  -1.89%
  akcie potom klesli o 1.9 %. Informovali o tom v utorok správy že spoločnosť pripravuje sekanie tisícok pracovných miest v strojárstve a ľudských zdrojoch.

• Spoločnosť Moderna Inc.
  MRNA,
  + 3.32%
  získal 3.3 % po výrobcovi liekov povedala experimentálna vakcína významne znížilo riziko vírusového respiračného ochorenia u starších dospelých vo veľkej klinickej štúdii.

• JB Hunt Transport Services Inc.
  JBHT,
  + 4.95%
   akcie potom vzrástli takmer o 5 %. uviedla spoločnosť vodičom na plný úväzok a hodinovej údržbe a kancelárskym pracovníkom by vyplatila viac ako 8.8 milióna dolárov v „odmenách“.

• Coinbase Global Inc.
  COIN,
  -7.26%
  Akcie spoločnosti v stredu stratili 7.3 %. oznámila, zastaví svoju činnosť v Japonsku s odvolaním sa na nestabilné „trhové podmienky“ v blogovom príspevku.

— Jamie Chisholm prispel k tomuto článku.