(Bloomberg) – Spoločnosť Gold Fields Ltd. uviedla, že nezvýši svoju ponuku na Yamana Gold Inc. po tom, čo sa dvaja kanadskí rivali spojili s nevyžiadanou ponukou 4.8 miliardy dolárov, aby zrušili skoršiu dohodu o fúzii s juhoafrickým baníkom.
Najčítanejšie z Bloombergu
Jej ponuka pre Yamana je „strategicky a finančne lepšia“ ako dohoda, ktorú uzavreli Pan American Silver Corp. a Agnico Eagle Mines Ltd., Gold Fields so sídlom v Johannesburgu, uviedla v pondelok vo vyhlásení. To je v rozpore s Yamanou, ktorá uviedla, že návrh hotovosti a akcií oznámený v piatok je „nadradený“ dohode o Gold Fields dosiahnutej v máji.
Bitka o získanie Yamana so sídlom v Toronte v rámci najväčšej zlatej transakcie roka podčiarkuje tlak na zvýšenie produkcie, keďže náklady sa špirálovito zvyšujú a nové ložiská sa čoraz ťažšie hľadajú. Odstúpenie od dohody by mohlo poškodiť dlhodobý rastový výhľad Gold Fields, ale spoločnosť už čelila kritike investorov za 34% prémiu, ktorú ponúkla, keď bola ohlásená pôvodná ponuka vo výške 7.25 miliardy dolárov.
„Neočakávame, že vedenie Gold Fields bude vtiahnuté do totálnej ponukovej vojny vzhľadom na ich konzervatívnu povahu a odpor akcionárov voči pôvodnej ponuke Yamana,“ povedal Arnold Van Graan, analytik spoločnosti Nedbank Group Ltd. klientov.
Zlaté polia sa v obchodovaní v Johannesburgu len málo zmenili po tom, čo v piatok vzrástli o 11 %.
Prečítajte si: Bitka o prevzatie Yamana sa pripravuje, keď súperi ponúkajú 4.8 miliardy dolárov
Gold Fields zopakoval, že aktíva Yamana by vytvorili významnú krátkodobú a dlhodobú hodnotu pre akcionárov oboch spoločností. Dohoda by pomohla spoločnosti Gold Fields expandovať v Amerike, keďže producenti v Južnej Afrike zápasia s geologickými výzvami prevádzkovania niektorých z najhlbších baní na svete.
"Predstavenstvo sa jednomyseľne rozhodlo, že neponúkne zmenu podmienok transakcie," uviedla spoločnosť Gold Fields vo vyhlásení. "Predstavenstvo vzalo do úvahy svoj záväzok voči kapitálovej disciplíne a zvážilo férovosť transakcie voči akcionárom Gold Fields aj Yamana z dlhodobého hľadiska."
Ak by bola ich dohoda ukončená, Yamana by musel zaplatiť poplatok za prestávku vo výške 300 miliónov dolárov spoločnosti Gold Fields.
Akcionári Yamana majú o dohode hlasovať 21. novembra, zatiaľ čo investori Gold Fields sa stretnú nasledujúci deň.
Podľa konkurenčného návrhu by spoločnosť Pan American získala Yamana, zatiaľ čo Agnico Eagle by kúpil kanadské aktíva Yamana. Pan American ponúka akcie investorom Yamana, zatiaľ čo Agnico Eagle ponúka akcie a prispieva 1 miliardou dolárov v hotovosti. Dohoda by urobila z Pan American významného producenta drahých kovov v Latinskej Amerike, zatiaľ čo Agnico Eagle získa prevádzkovú kontrolu nad kanadskou baňou Malartic.
(Aktualizácie s komentármi analytikov v štvrtom odseku)
Najčítanejšie z Bloomberg Businessweek
© 2022 Bloomberg LP
Zdroj: https://finance.yahoo.com/news/gold-fields-rules-raising-yamana-071523061.html