Ako by to malo ovplyvniť vaše investičné portfólio?

Inflácia spôsobuje zmätok v rozpočtoch v celej krajine. Keďže index spotrebiteľských cien (kľúčový ukazovateľ inflácie) začiatkom tohto roka dosiahol 40-ročné maximum, ide o ekonomický problém, ktorý ovplyvňuje každého Američana.

Ako investorovi vám pravdepodobne skrsla myšlienka zmeniť výber portfólia. Môžete byť v pokušení urobiť úpravy na boj proti tejto závratne vysokej inflácii. Mala by však inflácia ovplyvniť výber vášho portfólia? Tu je to, čo by ste mali vedieť.

Vplyv inflácie na vaše portfólio

Či sa nám to páči alebo nie, vyzerá to tak inflácie bude tu ešte chvíľu. Hoci Federálny rezervný systém pracuje na boji proti inflácii zvyšovaním úrokových sadzieb, bude pravdepodobne chvíľu trvať, kým skrotí naše súčasné inflačné prostredie.

CPI sa v júli 2022 mierne ochladil. Ak sa však inflácia dostane nad 8 %, každý bude naďalej pociťovať štipku. Je nevyhnutné, aby inflácia ovplyvnila vaše portfólio, ale môže ovplyvniť rôzne aktíva rôznymi spôsobmi. Tu je návod, ako inflácia ovplyvní akcie a dlhopisy.

zásoby

Akcie sa považujú za volatilnejšie investície ako dlhopisy. Ak ste už nejaký čas investorom, pravdepodobne ste si všimli, ako rýchlo môžu ceny akcií stúpať a klesať. Za posledné dva roky to bola obzvlášť hrboľatá jazda pre investorov s portfóliami bohatými na akcie.

Hoci akcie sú vo všeobecnosti v lepšej pozícii, aby držali krok s infláciou ako dlhopisy, nie všetky akcie sú schopné vykompenzovať závratnú infláciu. Napríklad akcie v energetickom sektore môžu byť schopné držať krok s infláciou lepšie ako akcie v technologickom sektore. Je to kvôli energii náklady sú priamo viazané na infláciu. Spotrebitelia môžu preskočiť najnovšie technické vychytávky, ale nemôžu sa ľahko vyhnúť plateniu za energiu.

Dlhopisy

Dlhopisy sa často považujú za stabilnejšiu investičnú príležitosť ako akcie. Nižšie riziko spojené s dlhopismi ich robí stabilnejšími, no nedostatok rizika vedie aj k nižším výnosom. A keď je inflácia nekontrolovateľná, dlhopisy často nedokážu držať krok.

Jedným z problémov inflácie pre investorov do dlhopisov je to, že keďže dlhopisy sú založené na dlhu, zvyčajne majú špecifickú úrokovú sadzbu. Takže keď Federálny rezervný systém začne zvyšovať úrokové sadzby v snahe bojovať proti inflácii, skutočný výnos z existujúcich dlhopisov klesá.

Z tohto pravidla však existuje výnimka. Cenné papiere chránené štátnou pokladnicou sú dlhopisy, ktoré sú špeciálne navrhnuté tak, aby držali krok s infláciou. Po zakúpení TIPS sa istina zvýši s infláciou a zníži s defláciou. Zmeny sa vykonávajú na základe zmien CPI a úroky sa vyplácajú dvakrát ročne s pevnou sadzbou.

Alternatívne investície

Akcie a dlhopisy nie sú jediné investičné príležitosti. Mnohí investori majú časť svojich portfólií alokovanú na iné typy aktív.

Investície do nehnuteľností prostredníctvom nehnuteľností produkujúcich príjmy alebo realitných investičných trustov (REIT) poskytujú portfóliu expozíciu inej oblasti ekonomiky. Vo všeobecnosti sa predpokladá, že nehnuteľnosti držia krok s infláciou, ale tento trend môžu ovplyvniť jednotlivé faktory miestneho trhu.

Ostatné investície, ktoré všeobecne držať krok s infláciou zahŕňajú drahé kovy a niektoré komodity, ako je ropa, zemný plyn, obilie a iné poľnohospodárske produkty. Mnoho investorov sa rozhodne pridať do svojho portfólia zlato alebo striebro ako ochranu proti inflácii.

Nevýhodou niektorých z týchto alternatívnych investícií je, že možno budete potrebovať viac vedomostí, aby ste mohli začať. Možno sa budete musieť dokonca zaviazať k vlastníctvu a ochrane fyzického majetku, ako je to v prípade individuálneho majetku, ktorý produkuje príjem.

Zvážte iné trhy

Inflácia nie vždy ovplyvňuje trhy na celom svete rovnakým spôsobom v rovnakom čase.

Aj keď americký trh zažíva silnú infláciu, nie každá krajina má rovnaký problém (alebo aspoň nie v rovnakej miere). Využitie príležitosti investovať na rozvíjajúcom sa trhu je spojené s rizikom, ale niektoré zahraničné trhy vám môžu poskytnúť väčšiu šancu držať krok s infláciou.

Mala by inflácia ovplyvniť vaše portfólio?

Je jasné, že inflácia bude mať negatívny vplyv na väčšinu investičných portfólií.

Inflačné prostredie sťažuje aktívam vytvárať kladný výnos. Koniec koncov, keď je inflácia nad 8 %, budete potrebovať návratnosť investícií aspoň 8 %, aby ste udržali tempo. To sa ľahšie povie, ako urobí.

Najlepšie je vytvoriť si diverzifikované portfólio, aby ste minimalizovali vplyv inflácie na vaše výnosy. Tu je niekoľko osvedčených postupov, ktoré je potrebné zvážiť pri vytváraní portfólia navrhnutého tak, aby držalo krok s infláciou:

Definujte svoje ciele

Inflácia je všadeprítomný ekonomický vplyv, ktorý ničí kúpnu silu. Keď je inflácia okolo, má dopad na finančné prostriedky všetkých. Sami sa však musíte rozhodnúť, aký druh kurzu chcete naplánovať pomocou svojich investícií.

Každý sa chce vyhnúť vplyvom inflácie. Nie je to však jediný faktor, ktorý treba brať do úvahy pri vytváraní portfólia. Budete tiež chcieť určiť, aká úroveň rizika vám vyhovuje. Je v poriadku podstúpiť väčšie alebo menšie riziko na základe svojich preferencií.

diverzifikovať

Namiesto skoku do tony zmien začnite zhodnotením aktuálneho stavu vášho portfólia. Ak ešte nie ste diverzifikovaní, možno je čas urobiť nejaké zmeny.

Správne rozdelenie medzi akcie a dlhopisy je prvé číslo, ktoré treba zvážiť. Ako investor sa budete musieť rozhodnúť, ktorý pomer je pre vás ten pravý. Vo všeobecnosti platí, že investori s nižšou toleranciou voči riziku posilňujú svoje portfóliá väčším množstvom dlhopisov a investori s vyššou toleranciou voči riziku sú spokojní s volatilnejšími akciami vo svojich portfóliách.

Ale pokiaľ ide o intenzívnu infláciu, príliš veľa z vášho portfólia v dlhopisoch by sa mohlo skutočne vypomstiť. V konečnom dôsledku budete musieť zvážiť riziká volatility spojené s akciovým trhom a odčerpávajúcu silu inflácie.

V prípade inflácie sa možno rozhodnete uprednostniť akcie o niečo viac. Alebo, ak kupujete dlhopisy, TIPY a ich inflačné ochrany by si mohli zaslúžiť miesto vo vašom portfóliu.

Aké sektory by ste mali sledovať?

Pokiaľ ide o akcie, niektoré budú fungovať lepšie ako iné v inflačnom prostredí. Ako investor je dôležité sledovať niekoľko kľúčových sektorov. Nezabudnite sa pozrieť na investičné súpravy Q.ai navrhnuté pre špecifické investičné oblasti, ako je energetika, odolný voči infláciialebo rastové akcie.

energie

Energetický sektor je úzko spätý s indexom spotrebiteľských cien. Cena pohonných hmôt, benzínu, elektriny a zemného plynu ako energie, to všetko hrá priamo do CPI. Keďže CPI je kľúčovým meradlom inflácie, korelácia je jasná.

Keď ceny energií rastú alebo klesajú, CPI je ovplyvnený. Vďaka tomu je energetický sektor pripravený dobre sa dariť, keď bude hospodárstvo čeliť inflačným tlakom. Je to preto, že spotrebitelia vo všeobecnosti nemôžu preskočiť nákup energie potrebnej na fungovanie v spoločnosti. Napríklad, aj keď je cena benzínu vysoká, veľa ľudí si stále kupuje svoju bežnú sumu, pretože jednoducho potrebujú dochádzať.

Staples

Základné spotrebné výrobky, ako sú potraviny, majú tendenciu vychádzať dobre, keď je okolo inflácia. Realita je taká, že nakupujúci si stále musia vyberať svoje týždenné zásoby chleba, vajec a mlieka. Aj keď sú ceny vyššie, mnohé rodiny sú nútené minúť viac na základné veci, ktoré sa nachádzajú na regáloch s potravinami po celej krajine.

Z tohto dôvodu je investovanie do základných akcií dobrým spôsobom, ako zabezpečiť svoje stávky proti inflácii.

Rastové zásoby

Rastové akcie majú zvyčajne minimálny peňažný tok. Keď sú dobré časy a inflácia je zvládnuteľná, rastové akcie môžu stúpať. Keď však ekonomika čelí ťažkým časom, spotrebitelia sú nútení zmeniť svoje výdavky, len aby vyžili. S týmito škrtmi v rozpočte je pre spoločnosti bez základnej ponuky služieb ťažšie prežiť.

Akcie založené na raste dostanú inflačný zásah tvrdší ako je priemer, takže na to pamätajte pri nastavovaní svojho investičného portfólia.

Zrátané podčiarknuté

Niektoré investície sú vhodnejšie na znášanie inflačného prostredia ako iné. Keď sa americká ekonomika dostáva do inflačných časov, je dôležité starostlivo sledovať svoje portfólio. Zvyčajne však nie je ten správny čas na prijatie veľkých zmien, pokiaľ vaše portfólio nie je dostatočne diverzifikované, aby prekonalo prichádzajúcu búrku.

Stiahnite si Q.ai ešte dnes prístup k investičným stratégiám založeným na AI. Keď vložíte 100 USD, pridáme na váš účet ďalších 50 USD.