Ako nájsť najlepšie štýlové podielové fondy 1Q23

S neustále rastúcim zoznamom podobne znejúcich podielových fondov, z ktorých si môžete vybrať, je nájsť ten najlepší čoraz ťažšou úlohou. Ako môžu investori zmeniť hru, aby posunuli šance vo svoj prospech?

Neverte značkám podielových fondov

Existuje najmenej 886 rôznych podielových fondov All Cap Value a najmenej 5,439 453 podielových fondov v dvanástich štýloch. Potrebujú investori v priemere XNUMX+ možností na štýl? Ako odlišné môžu byť podielové fondy?

Tieto podielové fondy 886 All Cap Value sú veľmi odlišné. Mnohé z týchto podielových fondov All Cap Value majú od 16 do 937 XNUMX podielov výrazne odlišné portfóliá s rôznymi rizikovými profilmi a výhľadmi výkonnosti.

To isté platí pre podielové fondy v akomkoľvek inom štýle, pretože každý ponúka veľmi odlišný mix dobrých a zlých akcií. Veľká kapitalizácia je na prvom mieste pri výbere akcií. Small Cap Growth je na poslednom mieste.

Vyhnúť sa paralýze analýzy

Myslím si, že veľké množstvo štýlových podielových fondov investorom viac škodí ako pomáha. Manuálne vykonávanie hĺbkovej analýzy pre každý fond jednoducho nie je realistická možnosť, vystavuje investorov nedostatočnej analýze a chýbajúcim ziskovým príležitostiam. Analýza podielových fondov s náležitou starostlivosťou je oveľa ťažšia ako analýza akcií, pretože to znamená analýzu všetkých akcií v rámci každého podielového fondu. Ako je uvedené vyššie, pre jeden podielový fond môže byť až 937 XNUMX akcií alebo viac.

Obrázok 1 zobrazuje podielový fond s najvyšším hodnotením pre každý štýl.

Obrázok 1: Najlepší podielový fond v každom štýle

* Najlepšie podielové fondy nezahŕňajú fondy s TNA menej ako 100 miliónov USD pre nedostatočnú likviditu

Spomedzi podielových fondov na obrázku 1 je Royce Small Cap Special Equity Fund (RSEIX) celkovo na prvom mieste, Deutsche DWS CROCI US Fund (DCURX) je na druhom mieste a Hennessy Cornerstone Large Growth Fund (HILGX) na treťom. Hodges Fund (HDPMX) je na poslednom mieste.

Ako sa vyhnúť „nebezpečenstvu vo vnútri“

Prečo potrebujete poznať držbu podielových fondov pred nákupom?

Musíte si byť istí, že nekúpite fond, ktorý by mohol vybuchnúť. Nákup fondu bez analýzy jeho držieb je ako nákup akcií bez analýzy jeho podnikania a financií. Ak drží zlé akcie, výkonnosť podielového fondu bude slabá bez ohľadu na to, aký lacný je fond.

VÝKONNOSŤ DRŽBY FONDU – POPLATKY = VÝKONNOSŤ FONDU

Keby len investori mohli nájsť fondy hodnotené podľa ich držby

Royce Small Cap Special Equity Fund (RSEIX) nie je len najlepšie hodnotený Small Cap Blend podielový fond, ale je to aj celkovo najlepšie hodnotený podielový fond spomedzi 5,439 XNUMX štýlových podielových fondov, ktoré pokrýva moja firma.

Najhorším podielovým fondom na obrázku 1 je Hodges Fund (HDPMX), ktorý stále získava hodnotenie Attractive.

Zverejnenie: David Trainer, Kyle Guske II, Matt Shuler a Italo Mendonça nedostávajú žiadnu kompenzáciu za písanie o akejkoľvek konkrétnej akcii, štýle alebo téme.