Ak bude rok 2023 reprízou roku 2016, týchto 9 % dividend stúpne

Z toho, čo vidím, sa tento rok chystá na ďalší rok 2016 – a to nám pravdepodobne poskytne príležitosť na nákup v našich obľúbených investíciách s vysokým výnosom: uzavreté fondy (CEF).

Tu je to, čo mám na mysli: po rýchlom raste trhu v januári sa veci trochu zastavili. Po roku, ktorý sme vložili do minulého roka, to znamená, že nám stále zostali slušné zľavy na čistú hodnotu aktív (NAV) na CEF, ako aj vysoké výnosy (ako veteráni CEF vedia, výplaty vo výške 7 % a vyššie sú v priestor a väčšina CEF vypláca dividendy aj mesačne).

Práve teraz napríklad náš Zasvätenie CEF portfólio sa môže pochváliť množstvom dvojciferných výnosov, ktoré dosahujú až 12.3 %.

Tu je dôvod, prečo hovorím, že „návrat do roku 2016“ by pre nás tento rok mohol znamenať veľké zisky (a dividendy). V roku 2016 zaznamenali benchmarkové ETF pre S&P 500, NASDAQ, Dow a Russell 2000 s dominanciou malých kapacít silné zisky na začiatku roka, a to napriek obavám zo zvyšovania sadzieb Fedu, rastúcich inflačných tlakov a možnej recesie. Znie to povedome?

V tom čase sa tieto obavy rozplynuli, keď ekonomické údaje ukázali, že ekonomika by zvládla niektoré zvýšenia sadzieb a akcie skutočne začali stúpať v polovici februára – o niečo neskôr ako tento rok, keď začiatkom januára začali stúpať vyššie. Ale ako môžete vidieť z uhla vzostupných čiar vtedy, zisky boli veľmi podobné, pokiaľ ide o čistú hybnosť.

Samozrejme, všetky býčie trhy si oddýchli, takže horúci štart akcií tento rok nemôže trvať večne, najmä keď Fed agresívne zvyšuje sadzby. Podobne ani býčí trh v 16. roku nemohol trvať večne a asi mesiac po tom, čo začal, sa náhle zastavil, čo vyvolalo strach z poklesu.

Investori, ktorí v tom čase nakupovali, zaznamenali značné zisky: index S&P 500 na konci roka vzrástol o 12 % a malé spoločnosti vzrástli o 21 %. Potom sú tu obrovské zisky, ktoré akcie odvtedy rozdali, pričom všetky štyri vyššie uvedené indexy dosiahli v priemere viac ako 100 %.

Čo to teda znamená pre dnešok? Jednoducho povedané, tento najnovší „stánok“ je príležitosťou na nákup. Na aké CEF by sme sa však mali zamerať?

Rýchly pohľad na nižšie uvedený graf nám hovorí, že NASDAQ s dominanciou technológií má najväčší priestor na zotavenie, ale ak sa chcete držať bezpečnosti veľkých kapacít, máte šťastie: S&P 500 má tiež pomerne málo priestor na rast, a to aj napriek doterajším ziskom v tomto roku:

Dobrou stratégiou „2-CEF“ by tu teda bolo začať povedzme s Liberty All Star Equity Fund (USA), ktorý dnes vynáša 9.5 % a drží hlavné piliere indexu S&P 500 ako Víza (V), generálny dolár (DG) a UnitedHealth Group (UNH).

Potom by ste mohli pridať BlackRock Science and Technology Trust (BST)s výťažkom 9.3 %. Zasvätenie CEF výber, ktorý sa zameriava výlučne na veľké technologické mená, ako napr Apple (AAPL) a Microsoft (MSFT). Oba tieto fondy porazili index S&P 500 od roku 2016 a oba podstatne zvýšili svoje výplaty a zaznamenali veľké celkové výnosy, a to aj napriek medvedím trhom v rokoch 2018, 2020 a 2022.

Všimnite si, že USA sa zaväzujú vyplatiť 10% svojej NAV ročne ako dividendy, a preto ich výplata kolíše o niečo viac ako výplata BST. A BST je zase známy špeciálnymi výplatami.

Kľúčovým záverom je, že v priebehu nasledujúcich mesiacov sa trhová cena každého z týchto fondov pravdepodobne priblíži k historickým maximám, ktoré dosiahli v roku 2021, takže teraz je vhodný čas na nákup.

Michael Foster je hlavným výskumným analytikom spoločnosti Kontriánsky výhľad, Ak chcete získať ďalšie skvelé nápady o príjmoch, kliknite sem a objavte našu najnovšiu správu „Nezničiteľný príjem: 5 výhodných fondov so stabilnými 10.2 % dividendami."

Zverejňovanie: žiadne