Trhové rally rozdelené: Banka prvej republiky sa po niekoľkých hodinách ponorí do najnovšej Twist; Stretnutie Fed On Tap

Dow Jones futures sa otvoria v nedeľu večer spolu s futures na S&P 500 a futures na Nasdaq uprostred rozdelenej rally trhu. Blíži sa zasadnutie Federálneho rezervného systému, ale už teraz sa z neho stáva veľký týždeň pre Prvú republiku, Credit Suisse a bankový priemysel.

X

Prebieha pokus o oživenie akciového trhu, ale je tu jasná odchýlka. Nasdaq na čele s Microsoft (MSFT), Meta platformy (META), Nvidia (NVDA) a Advanced Micro Devices (AMD), vyskočila nad 50-dňovú a 200-dňovú hranicu, a to aj po piatkovom poklese.

Medzitým ostatné indexy zaťažujú bankové a komoditné akcie. Index S&P 500 mierne vzrástol, ale v piatok si nedokázal udržať kľúčovú podporu. Dow Jones klesol, zatiaľ čo Russell 2000 padol.

Banky zostávajú v centre pozornosti s priemyselnými gigantmi a regulačnými orgánmi, ktoré sa snažia zvládnuť krízu. Akcie vo štvrtok vzrástli JPMorgan Chase (JPM), Bank of America (BAC), Wells Fargo (MS), Citigroup (C) a 10 ďalších veľkých bánk ponúklo záchranné lano Prvá republika (FRC), zatiaľ čo Švajčiarska národná banka podporovala chorého švajčiarskeho giganta Credit Suisse (CS). Akcie FRC a mnohé ďalšie banky sa však opäť vypredali, pričom akcie JPM dosiahli v roku 2023 nové minimum.

Veľký víkend pre prvú republiku, Credit Suisse

Pre titulky bánk by to mohol byť veľký víkend. Finančné regulátory často využívajú sobotu a nedeľu na vypracovanie politík alebo záchrany.

Prvá republika sa snaží získať hotovosť prostredníctvom predaja súkromných akcií iným bankám alebo súkromným kapitálovým spoločnostiam, informovali New York Times v piatok neskoro večer. Akcie FRC, ktoré v piatkovom obchodovaní klesli o 33 %, sa v piatok neskoro prepadli o 15 %. Najmä snaha SVB Financial z 8. marca získať hotovosť predajom cenných papierov pomohla spustiť jej konečný kolaps. Regulačné orgány a ďalšie banky sa tomu však pravdepodobne budú chcieť vyhnúť.

Oddelene, UBS (UBS) rokuje o kúpe celej alebo časti Credit Suisse, informovali Financial Times v piatok neskoro večer. Predstavenstvo švajčiarskeho giganta pre pôžičky sa má stretnúť počas víkendu samostatne. Akcie CS po niekoľkých hodinách prudko vzrástli, zatiaľ čo UBS mierne vzrástla.

Medzitým je FDIC otvorený zdieľaniu potenciálnych strát zo Silicon Valley Bank a Signature Bank SVB s cieľom zabezpečiť ich predaj, informovali v piatok popoludní Financial Times.

Utorok-stredajšie zasadnutie Fedu sa pokúsi vyvážiť súčasné bankové problémy bojom s infláciou. Futures fondov Fedu sa za posledný týždeň divoko vychýlili, no trhy sa v súčasnosti prikláňajú k miernemu zvýšeniu sadzieb.

Spravodajský, volatilný a rozdelený pokus o rally trhu uprostred možnej bankovej krízy nie je práve ideálna situácia. Investori by mali byť opatrní. Nedá sa však poprieť, že množstvo rastových akcií blikalo nákupnými signálmi.

Zásoby čipov vedú The Pack

Čipové akcie zostávajú jasnými lídrami na trhu. Na Polovodič (ON), Testovacie systémy Aehr (AEHR), Mobilné oko (MBLY), Applied Materials (AMAT), GlobalFoundries (GFS), Monolitické energetické systémy (MPWR) a STMicroelectronics (STM) sú blízko potenciálnych nákupných bodov alebo skorých vstupov. Všetky majú relatívnu silu vo výškach alebo blízko nich.

tesla (TSLA) pokračuje v konsolidácii, drží si podporu a čelí odporu na niekoľkých kľúčových úrovniach.

Pinduoduo rodič Holdings PDD (PDD) uvádza príjmy v pondelok pred otvorením spolu s Foot Locker (FL). Akcie PDD aj FL sú blízko potenciálnym skorým vstupom okolo ich 50-dňových línií.

Akcie MPWR sú na SwingTrader. Monolithic Power Systems, STMicro, Mobileye a ON sú na IBD 50. Monolithic Power, MBLY a AMAT sú na IBD Big Cap 20.

Video vložené do tohto článku podrobne preskúmalo týždenné trhové akcie a analyzovalo akcie AEHR, PDD a Lennar (LEN).

Futures na Dow Jones dnes

Futures Dow Jones sa otvárajú v nedeľu o 6:500 ET, spolu s futures S&P 100 a futures na Nasdaq XNUMX.

Pamätajte, že jednodňová akcia v Dow futures a inde sa nemusí nevyhnutne prejaviť v skutočnom obchodovaní v nasledujúcej pravidelnej relácii na trhoch s akciami.

Pripojte sa k odborníkom na IBD a analyzujte akcie, ktoré sa dajú na burze zhromaždiť, na IBD Live

Burza cenných papierov

Oživenie akciových trhov malo divoký týždeň, v pondelok ráno sa začalo s prudkými stratami, odrazilo sa od bičovej akcie a skončilo ďalšími stratami.

Dow Jones Industrial Average klesol v minulotýždňovom obchodovaní na burze o 0.2 %. A index S&P 500 vzrástol o 1.4 %. Kompozitný index Nasdaq vyskočil o 4.4 %. Malý-cap Russell 2000 stratil 2.7% po ponorení 8% v predchádzajúcom týždni.

Všimnite si, že 10-ročný výnos zo štátnej pokladnice klesol o 30 bázických bodov na 3.395 %, s obrovskými výkyvmi každý deň. 10-ročný výnos je tesne nad vnútrodenným minimom z 2. februára 3.33 %. Dvojročný výnos sa prepadol o 74 bázických bodov na 3.85 %, čo je najväčší týždenný pokles od roku 1987.

Futures na ropu v USA minulý týždeň klesli o 13 % na 66.74 USD za barel a dosiahli 15-mesačné minimá.

Ceny medi klesli o 3.3 %, ale vo štvrtok a piatok vzrástli.

ETFs

Medzi rastovými ETF, Innovator IBD 50 ETF (FFTY) minulý týždeň mierne vzrástol o 0.85 %. IShares Expanded Tech-Software Sector ETF (IGV) vyskočil o 5.1 %, pričom mu pomohol Microsoft, Salesforce.com (CRM) a adobe (ADBE). VanEck Vectors Semiconductor ETF (SMH) vyskočil o 5.4 %. Akcie AMAT, On Semiconductor a STMicroelectronics sú holdingy SMH.

ARK Innovation ETF (ARKK) minulý týždeň vyskočilo o 7.4 % a ARK Genomics ETF (ARKG) vzrástlo o 3.9 %. Akcie spoločnosti Tesla sú hlavným podielom v rámci ETF spoločnosti Ark Invest.

SPDR S&P Metals & Mining ETF (XME) sa minulý týždeň prepadol o 5.7 %. Global X US Infrastructure Development ETF (PAVE) klesol o 4.9 %. US Global Jets ETF (JETS) klesol o 15.6 %. SPDR S&P Homebuilders ETF (XHB) klesol o 0.8 %. Energy Select SPDR ETF (XLE) klesol o 6.9 % a The Health Care Select Sector SPDR Fund (XLV) vzrástol o 1.4 %.

Bankové akcie

Financial Select SPDR ETF (XLF) sa prepadol o 5.9 % na päťmesačné minimum. Akcie JPM, kľúčový podiel XLF, klesli o 5.9 %, čo je najnižšie od októbra a práve si držali svoju 200-dňovú hranicu. A to aj napriek tomu, že JPMorgan patrí medzi najlepšie riadené a dobre kapitalizované banky. Akcie BAC minulý týždeň klesli o 8.1 % na najhoršiu úroveň od konca roka 2020.

SPDR S&P Regional Banking ETF (KRE) klesol o 14.3 % na najnižšiu úroveň od konca roka 2020 po prepade o 16 % v predchádzajúcom týždni. Prvá republika so sídlom v Kalifornii, Západná aliancia (WAL) a PacWest (PACW) patria medzi mnohé holdingy KRE spolu s väčšími regionálnymi názvami ako napr KeyCorp (KEY) a Comerica (CMA).

Akcie FRC sa vo štvrtok odrazili o 10 % na základe prísľubov veľkých bánk uložiť 30 miliárd USD v First Republic, ale akcie bánk za tento týždeň klesli o 72 %, čím skončili najhorším uzavretím od roku 2011. To je po poklese o 34 % v predchádzajúcom týždni.

Prvá republika predĺžila straty v piatok neskoro v správe o predaji akcií.

Akcie WAL a PacWest utrpeli obrovské týždenné straty, zatiaľ čo KeyCorp a Comerica stratili 26 %.

Ak bude kríza pokračovať, je tu veľký problém. Zatiaľ čo finanční regulátori majú právomoc garantovať nepoistené vklady v konkrétnej banke, nemôžu garantovať nepoistené vklady vo všetkých bankách. To mohol urobiť len Kongres. Medzitým zákonodarcovia smerujú k vyrovnaniu dlhového stropu.

Päť najlepších čínskych akcií, ktoré je potrebné sledovať

Zvýšenie sadzieb Fedu alebo nie?

Súčasná banková kríza, vyvolaná rýchlym zvyšovaním sadzieb Fedu za posledný rok, zrušila jastrabie stávky na zvýšenie sadzieb o pol bodu 22. marca.

Aktuálne trhy vidia 60-percentnú šancu na štvrťbodové zvýšenie sadzieb na konci stredajšieho zasadnutia Fedu. Investori vsádzajú na májovú prestávku, po ktorej sa očakáva niekoľkonásobné zníženie sadzieb.

Ale toto všetko je v pohybe. Šéf Fedu Jerome Powell a jeho kolegovia možno ešte nevedia, čo plánujú urobiť.

Politici nechcú zmierniť infláciu, ale zjavne nechcú vyvolať širšiu finančnú krízu. Federálny rezervný systém je hlavným hráčom v oblasti finančnej regulácie a akýchkoľvek krízových politík.

Aj keď finančné napätie rýchlo ustúpi, banky pravdepodobne ovládnu pôžičky. To ešte viac spomalí ekonomiku a spolu s klesajúcimi cenami komodít zmierni inflačné tlaky.

Výhľad zvyšovania sadzieb bude rozhodujúci v očakávaní obnoveného oživenia trhu. Federálny rezervný systém v stredu aktualizuje ekonomické prognózy a prognózy zvyšovania sadzieb. Trhy budú venovať veľkú pozornosť komentárom šéfa Fedu Powella o tom, ako politici vnímajú súčasnú situáciu.

Spoločnosť Semiconductor, známa aj ako Onsemi, minulý týždeň klesla o 0.1 % na 78.28. Akcie ON sú však technicky v rozsahu od stále platného nákupného bodu 77.38 zo základne pohára, ktorý bol pôvodne schválený v januári. ON stock tiež nachádza podporu na 10-týždňových a 21-dňových líniách, pričom pracuje na novej konsolidácii. Pohyb nad maximom z 9. marca 84.97 by tomuto výrobcovi čipov zameraných na elektromobily ponúkol skorý vstup.

Aehr Test Systems vyskočil za týždeň o 10.3 % na 32.25 a skončil tesne nad 21-dňovou a 50-dňovou hranicou. Akcie AEHR majú teraz nový základ s nákupným bodom 37.67. Ale hľadajte skoré vstupy na toto veľmi volatilné meno, možno nad piatkovým maximom 33.84. Spoločnosť On Semi je najväčším zákazníkom spoločnosti Aehr Test Systems.

Akcie MBLY vystrelili o 11 % na 43.58, čím sa odrazili od 50-dňovej akcie a znovu získali 21-dňovú. To ponúklo agresívny vstup pre výrobcu systémov samoriadiacich automobilov, ktorý bol zverejnený v októbri. Akcie Mobileye pracujú na novej konsolidácii.

Akcie GFS za týždeň vzrástli o 3.5 % na 66.46, čím sa odrazili od 10-týždňovej línie. Zlievareň triesok vytvára potenciálny plochý základ vedľa predchádzajúcich konsolidácií. Potenciálny nákupný bod je 72.60, ale investori by mohli použiť 68.70 ako skorý vstup, čím sa odstráni väčšina nedávnych akcií.

Akcie AMAT vyskočili o 7.2 % na 122.60 a odrazili sa od 50-dňovej hranice v mimotýždňovom raste. Akcie sú tesne pod 125.02 paušálneho nákupného bodu, ale sú už použiteľné nad 121.50.

Akcie MPWR minulý týždeň získali takmer 2 % na 488.31, čím sa v pondelok odrazili od 10-týždňovej hranice a skončili týždeň tesne nad 21-dňovou hranicou. Akcie Monolithic Power majú podľa analýzy MarketSmith nákupný bod 530.75 pohára s rukoväťou. Investori by mohli použiť piatkové maximum 503.92 ako skorý vstup.

Akcie STM klesli za posledný týždeň o 0.5 % na 48.03, vo štvrtok sa odrazili od 50-dňovej línie a obchodovali tesne nad 21-dňovou hranicou. Akcie sa v posledných týždňoch obchodovali tesne. Akcie STM majú nákupný bod 50.90 z dlhej základne pohára s rúčkou. Investori môžu zaznamenať skorý vstup okolo 50, najmä ak dôjde k obnovenému oživeniu trhu.

Tesla vs. BYD: EV Giants súperia o korunu, ale ktorá je lepšia kúpa?

Akcie Tesla

Keď akcie Tesly za týždeň vzrástli o 3.9 % na 180.13, pokračovali v budovaní spodnej základne po silnom prepade od januára do polovice februára. EV gigant obchoduje s kľúčovými kĺzavými priemermi v hre. Akcie TSLA našli v pondelok podporu na 50-dňovej hranici, ale čelia krátkodobému odporu na 21-dňovej hranici. Nad tým je 200-dňový kĺzavý priemer, ktorý sa takmer zhoduje s potenciálnym nákupným bodom 217.75. Rozhodujúci posun nad 200-dňovú hranicu by ponúkol nákupný signál. Ale odmietnutie na tejto úrovni môže byť príležitosťou na skrat.

STMicro a On Semiconductor sú dodávateľmi spoločnosti Tesla, ale gigant EV nedávno uviedol, že jeho cieľom je znížiť používanie čipov z karbidu kremíka vo svojej platforme vozidiel novej generácie.

Analýza trhového zhromaždenia

Akciový trh nie je len rozdelený, je to trh Jekyll a Hyde.

Kompozitný index Nasdaq vyzerá relatívne zdravo, minulý týždeň sa výrazne pohyboval, aby získal späť všetky kľúčové kĺzavé priemery. Mnoho technikov preukázalo za posledných pár týždňov pôsobivú silu alebo odolnosť.

Ale ostatné indexy sú pod všetkými kĺzavými priemermi. Index S&P 500, podporovaný technologickými gigantmi, minulý týždeň mierne vzrástol, ale nedokázal udržať svoju 200-dňovú hranicu. Dow a najmä Russell 2000 stratili pôdu pod nohami a obchodovali sa blízko minima 2023.

Mnohým rastovým akciám sa darí, najmä technologickým titanom a hrám s čipmi, ale aj niekoľkým softvérovým menám. Stavitelia domov a niektorí výrobcovia zdravotníckych produktov tiež konajú dobre. Ale vedenie je úzke.

Rally rozdeleného trhu v konečnom dôsledku nemôže obstáť. Ak banková kríza pominie, môže sa zmocniť široká škála rastu. Ak sa však problémy bánk rozšíria, je ťažké vidieť, že Nasdaq a rastoví lídri robia nejaký pokrok.

V závislosti od víkendových titulkov by akcie a výnosy štátnej pokladnice mohli pri pondelkovom otvorení vyletieť alebo klesnúť. Obrovský vplyv bude mať aj rozhodnutie Fedu o zvýšení sadzieb a výhľad. V konečnom dôsledku nie sú dôležité správy, ale reakcia na správy. Noviniek však víri veľa.

Nasdaq a S&P 500 by mohli v nasledujúcom týždni potvrdiť pokusy o oživenie trhu s následným dňom. Potvrdené vzostupné trendy trhu však nie vždy uspejú.

Načasujte trh so stratégiou trhu ETF spoločnosti IBD

Čo teraz

Akciový trh je stále v korekcii, aj keď Nasdaq a rastové akcie počas minulého týždňa ukázali sľubnú akciu.

Investori by sa mohli pokúsiť prehrať niektoré akcie blikajúcimi nákupnými signálmi, ale riziká zostávajú vysoké. Nechajte svoje expozičné svetlo čakať na obnovenú rally trhu.

Je tu silný prípad, že stále zostávame na vedľajšej koľaji a čakáme na ďalší deň. Aj potom by sa investori mali nasťahovať postupne, najmä keď nad finančnými trhmi visí banková kríza.

Investori však musia byť pripravení na opätovné oživenie trhu. Mnohé akcie sú na vrchole nákupných bodov alebo môžu byť s niekoľkými dobrými dňami. Je teda dôležité, aby ste sa pripravili a pracovali na svojich zoznamoch sledovaných.

Prečítajte si každý deň obraz v obraze, aby ste udržali synchronizáciu so smerovaním trhu a poprednými akciami a sektormi.

Sledujte Eda Carsona na Twitteri na adrese @IBD_ECarson pre aktualizácie na akciovom trhu a ďalšie.

MOHLO BY SA VÁM PÁČIŤ:

Prečo tento nástroj IBD zjednodušuje hľadanie najlepších akcií

Najlepšie rastové akcie na nákup a sledovanie

IBD Digital: Odomknite zoznamy prémiových akcií, nástroje a analýzy spoločnosti IBD ešte dnes