Orthogonal Trading nespláca pôžičky vo výške 36 miliónov USD na Maple Finance

Orthogonal Trading nesplácal pôžičky vo výške 36 miliónov dolárov na protokole požičiavania kryptomien Maple Finance po tom, čo sa finančné prostriedky investičnej firmy naviazali na skrachovanú burzu FTX.  

Predvolená hodnota u jedného z kľúčových hráčov ekosystému Maple Finance ovplyvňuje približne 30 % aktívnych pôžičiek na protokole. V reakcii na to spoločnosť Maple Finance prerušila vzťahy s Orthogonal Trading, materskou entitou, ktorá prevádzkuje kryptografický hedžový fond aj úverový biznis. vyhlásenie. Odstraňuje Orthogonal Trading ako dlžníka na platforme Maple Finance a zároveň odstraňuje Orthogonal Credit ako delegáta a zatvára svoje vlastné fondy pôžičiek.

Orthogonal Trading nereagoval na viaceré žiadosti o komentár. 

Podľa hovorcu Maple Finance je väčšina nedoplatkov – približne 31 miliónov dolárov – v skupine M11 USDC, ktorú prevádzkuje samostatná spoločnosť s názvom M11 Credit. To povedie k približne 80 % zásahu pre zostávajúcich investorov v tomto poole. Zvyšných 5 miliónov dolárov je v bazéne Maven M11 WETH – 17% zásah. Ostatné bazény nie sú ovplyvnené.

Spoločnosť Maple Finance očakáva, že získa späť najmenej 2.5 milióna dolárov, ktoré sa použijú na zníženie škôd, podľa hovorcu Maple Finance. Bude to pochádzať z krytia fondu – používaného v prípade zlyhania – a poplatkov nahromadených Ortogonal, ktoré zostávajú na platforme. M11 Credit zvažuje právne kroky proti Orthogonal v nádeji, že získa späť akékoľvek finančné prostriedky.

Šokovaný a sklamaný

Zakladateľ Maple Finance Sid Powell povedal, že bol incidentom šokovaný a sklamaný. Uznal, že pokiaľ ide o nedostatočne zabezpečené pôžičky, je potrebná prísnejšia hĺbková kontrola a uviedol, že platforma sa môže pokúsiť zaviesť čiastočne zabezpečené pôžičky.

Powell zdôraznil, že protokol uzamyká prostriedky pre každý fond v samostatných inteligentných zmluvách, čo znamená, že nie sú zmiešané. Výsledkom bolo, že straty boli obmedzené na každý postihnutý fond – v kontraste s incidentom ku kolapsu FTX, kde straty Alameda Research ovplyvnili zákazníkov FTX.

Počas novembra spoločnosť Orthogonal Trading pre M11 Credit uviedla, že podľa Powella mala len malú expozíciu voči skolabovanej kryptoburze FTX. Napriek tomu 3. decembra obchodná firma uviedla, že nespláca svoje pôžičky, pretože má oveľa viac peňazí uviaznutých na FTX. 

M11 Credit, sesterská spoločnosť spoločnosti rizikového kapitálu Maven 11, uviedla, že spoločnosť Orthogonal Trading počas novembra niekoľkokrát uviedla, že má len 2.5 milióna dolárov vystavených spoločnosti FTX, ktorá minulý mesiac požiadala o ochranu pred bankrotom.

Akú úlohu malo ortogonálne obchodovanie v Maple Finance?

Maple Finance je decentralizovaný protokol, ktorý umožňuje inštitucionálnym investorom prístup k nedostatočne zabezpečeným úverom. Oprávnené spoločnosti môžu vytvárať svoje vlastné fondy pôžičiek a schválení investori majú v rámci týchto fondov prístup k pôžičkám na požiadanie.

Orthogonal Trading interagoval s Maple Finance dvoma spôsobmi. Jej úverová pobočka fungovala ako delegát, čo znamená, že spracovávala povinnú starostlivosť pre investorov, ktorí žiadali o prístup k povolenému protokolu. Prevádzkovala pôžičkový fond USDC, ktorý poskytol úvery vo výške 850 miliónov USD a mal 1.2 % mieru zlyhania.

Samostatne jej obchodná časť fungovala ako dlžník na platforme a používala ju na prístup k úveru. Obchodná časť nemala prístup k žiadnym úverom v poole spravovanom jej úverovou časťou.

© 2022 The Block Crypto, Inc. Všetky práva vyhradené. Tento článok sa poskytuje iba na informačné účely. Neponúka sa ani sa nemá používať ako právne, daňové, investičné, finančné alebo iné poradenstvo.