S&P 500 a Nasdaq zverejnili najhorší deň v mesiaci po tom, čo silné dáta podnecovali obavy zo zvyšovania sadzieb Fedu

Čo poháňalo trhy

Silné čísla rastu miezd prepustený v piatok V pondelok po nich nasledovalo robustné čítanie pre sektor služieb v USA, čo pomohlo podnietiť obavy, že zvýšenie úrokových sadzieb Fedu, spolu s miernym poklesom súvahy centrálnej banky, nemali veľký vplyv na napätý pracovný trh.

ISM barometer obchodných podmienok v USA v sektore služieb bol silnejší, než sa očakávalo, v novembri vzrástol na 56.5 %, čo je zdravý prejav, ktorý signalizuje, že americká ekonomika stále rastie stabilným tempom.

„Ak nič iné, správa o službách ISM sa interpretuje ako veľmi silná, a preto sa ekonomika prehrieva, čo znamená ďalšie sprísnenie Fedu,“ povedal Will Compernolle, senior ekonóm z FHN Financial v New Yorku. „Ukázalo sa, že odolnosť spotrebiteľov je intenzívnejšia, než by som očakával. V dvoch sektoroch, ktoré sú najviac citlivé na úrokové sadzby – bývanie a automobily – sa sprísnenie nasmerovalo na trhy zmysluplným spôsobom.

Ale bolo tu toľko zadržiavaného dopytu, že vyššie úrokové sadzby neochladili celkové výdavky tak, ako by si Fed želal, pretože spoločnosti musia stále vybavovať nevybavené objednávky, povedal telefonicky.

Čo sa týka iných ekonomických údajov, konečný novembrový index PMI globálnych amerických služieb S&P stúpol na 46.2 zo 46.1, ale zostal na klesajúcom území.

Novembrové údaje o pracovných miestach zverejnené v piatok ukázali, že priemerná hodinová mzda vzrástla za posledný rok k novembru o viac ako 5 %, čo prekonalo očakávania ekonómov a vyvolalo obavy, že silný rast miezd bude naďalej poháňať infláciu, uviedli trhoví stratégovia.

K riadeniu pomohli aj obavy z agresívnejšieho Fedu Výnosy štátnej pokladnice vyššie, čím sa zvyšuje tlak na akcie. Výnos z 10-ročného dlhopisu sa v pondelok zvýšil o 9.6 bázických bodov na 3.6 %. Výnosy štátnych dlhopisov sa pohybujú inverzne k cenám a výnosy za posledný mesiac prudko klesli, čo bolo spôsobené posunom očakávaní o tempe zvyšovania sadzieb Fedu.

Pondelkový údaj o službách ISM „prekvapený smerom nahor, čo naznačuje, že ekonomika stále beží nad svojou dlhodobo udržateľnou cestou a že Fed bude musieť v roku 2023 spomaliť ekonomiku viac, ako sa očakávalo,“ Bill Adams, z Dallasu. hlavný ekonóm spoločnosti Comerica Inc. CMA, povedal telefonicky.

Správy z iných trhov naznačujú, že čínska vláda zmierňuje obmedzenia týkajúce sa ochorenia COVID pomohol hongkonskému indexu Hang Seng
HSI,
+ 4.51%
skončiť so ziskom 4.5 %.

Pozri tiež: Čínske ADR a prevádzkovatelia kasín sa zhromažďujú na znakoch zmiernenia COVID

Medzitým, futures na ropu skončila nižšie v pondelok, deň po nedeľňajšom rozhodnutí OPEC a jeho spojencov ponechať produkčné kvóty nezmenené.

Klesajúce ceny akcií pomohli poháňať index volatility CBOE
VIX,
+ 8.87%,
tiež známy ako VIX, v pondelok späť nad 20. Ukazovateľ volatility v posledných týždňoch prudko klesol, keď akcie rástli, čo môže signalizovať spokojnosť, ktorá by mohla v konečnom dôsledku poškodiť akcie, povedal Jonathan Krinsky, hlavný technik trhu v BTIG, v poznámke pre klientov.

Zamerané spoločnosti

• Tesla Inc.
  TSLA,
  -6.37%
  akcie skončili o 6.4 % nižšie po správach o hroziacom obmedzení výroby v továrni v Šanghaji, hoci výrobca elektrických vozidiel tieto správy poprel.

• Spoločnosť GameStop Corp.akcie triedy A
  GME,
  -7.12%
  skončila o 7.1 % pred spoločnosťou výsledky za tretí štvrťrok, ktoré majú byť zverejnené po stredajšom zatvorení trhu. Analytici hľadajú zmenšujúcu sa stratu od predajcu videohier.

• Akcie amerických leteckých spoločností a výrobcov lietadiel sa v pondelok obchodovali vyššie, čím podporili širší trend akcií. Spoločnosť Boeing Co.
  B.A.,
  + 1.22%
  a United Airlines Holdings Inc.
  UAL,
  + 2.60%
  patrili medzi najlepšie výkonné v indexe S&P 500 a skončili o 1.2 % a 2.6 %.

• Akcie spoločnosti Salesforce, Inc.
  CRM,
  -7.35%
  po tom, čo spoločnosť potvrdila svoje, klesla o 7.4 %. CEO Stewart Butterfield opúšťa spoločnosť nasledujúce Bret Taylor, spoluvýkonný riaditeľ, ktorý odchádza koncom januára.

-– Jamie Chisholm prispel správou k tomuto článku.