Tieto 3 REIT tento rok klesli o viac ako 50 %.

Nehnuteľnosti boli v roku 2022 jedným z najhoršie fungujúcich sektorov, keďže rastúce úrokové sadzby a nízky dopyt zasiahli investičné trusty v oblasti rezidenčných aj komerčných nehnuteľností (REITs). Real Estate Select Sector SPDR ETF medziročne klesol o 27.8 %. Na porovnanie, benchmarkový index S&P 500 klesol v roku 19.7 iba o 2022 %.

Rastúce obavy týkajúce sa blížiacej sa recesie spolu s opätovným jastrabím postojom Federálneho rezervného systému budú pravdepodobne v blízkej budúcnosti udržiavať sektor nehnuteľností pod tlakom, čo ďalej zvyšuje obavy týkajúce sa výkonnosti REIT.

Aj keď sa mnoho REIT za posledných pár mesiacov mierne zotavilo, väčšina z nich je stále v červených číslach.

„Napriek ochrane pred infláciou, ktorá sa zvyčajne spája s realitným sektorom, REIT nedosahovali výkonnosť na širšom trhu s akciami a v porovnaní so súkromnými nehnuteľnosťami sa prekorigovali,“ povedala Laurel Durkay, riaditeľka Global Listed Real Assets v Morgan Stanley.

Zatiaľ čo nedostatočná výkonnosť sektora môže odstrašiť mnohých investorov, vytvorila hviezdne investičné príležitosti, pretože niekoľko sľubných REIT obchoduje s výraznými zľavami. Je však dôležité pozrieť sa na potenciál rastu zisku REIT a trhové príležitosti, aby ste sa vyhli hodnotovej pasci.

Niektoré z najhorších výkonov REIT v tomto roku sú nasledovné:

Broadmark Realty Capital

Akcie špecializovanej spoločnosti na financovanie nehnuteľností so sídlom v Seattli Broadmark Realty Capital Inc. (NYSE: BRMK) medziročne stratili 61.4 %. Zlé finančné výsledky REIT spolu s nestálym trhom s nehnuteľnosťami viedli v tomto roku k masívnemu výpredaju. Akcie s centom, ktoré sa teraz obchodujú pod 5 USD, sú jedným z najhorších výkonov REIT v roku 2022.

Vyhliadky rastu Broadmark Realty Capital sa v blízkej budúcnosti nezdajú príliš sľubné. Vo fiškálnom štvrtom štvrťroku, ktorý sa skončí 31. decembra, analytici očakávajú, že príjmy REIT budú vo výške 26.96 milióna USD. To je o 13.9 % nižšie ako príjmy vygenerované v štvrtom štvrťroku 2021. Konsenzuálny odhad zisku na akciu (EPS) vo výške 0.13 USD za prebiehajúci štvrťrok naznačuje medziročný pokles o 25.6 %.

Príbeh pokračuje

Broadmark Realty Capital vypláca 0.77 USD ročne na dividendách, čo predstavuje výnos 22.68 %. Broadmark Realty Capital začal vyplácať dividendy v roku 2019 a odvtedy zvýšil svoje výplaty dividend o 85.8 %. Svoju dividendu na akciu však znížila o 8.33 % z 0.84 USD v minulom roku na 0.77 USD v roku 2022.

Medical Properties Trust

Spoločnosť Medical Properties Trust Inc. (NYSE: MPW) je popredná zdravotnícka REIT, ktorá vlastní a prevádzkuje 434 nehnuteľností v 10 krajinách v Severnej Amerike, Austrálii a Európe. Je druhým najväčším vlastníkom nemocničných lôžok v USA Vzhľadom na drvivý vplyv pandémie na globálny systém zdravotnej starostlivosti, ktorý otriasol dôverou investorov, akcie spoločnosti Medical Properties Trust v tomto roku zatiaľ stratili 52.4 %.

Dlhodobá výkonnosť zdravotníckeho REIT však ukazuje iný obraz. Od svojej prvej verejnej ponuky akcií (IPO) v roku 2005 spoločnosť Medical Properties Trust vrátila akcionárom 10.8 % (k 29. júlu). Na porovnanie, celkové výnosy indexu Dow Jones US Real Estate Health Care dosahujú 8.5 %, zatiaľ čo Dow Jones Equity All REIT vzrástol o 7.8 %.

REIT má tiež pôsobivé výsledky v oblasti vyplácania dividend. Ročne vypláca dividendy vo výške 1.16 USD na akciu, čo predstavuje 10.5 %. Priemerný štvorročný dividendový výnos spoločnosti Medical Properties Trust je 5.89 %. Okrem toho zdravotná spoločnosť REIT od roku 2013 postupne zvyšovala svoje ročné výplaty dividend. Za posledné tri roky sa dividendy REIT zvýšili o 4.4% zloženú ročnú mieru rastu (CAGR).

Analytici udržiavajú konsenzuálny cenový cieľ akcií na úrovni 16.44 USD, čo naznačuje potenciálny rast o 46.9 %.

Priemyselné logistické vlastnosti

Trust pre priemyselné logistické vlastnosti (NASDAQ: ILPT) vlastní a prevádzkuje 413 priemyselných a logistických nehnuteľností po celých USA Akcie REIT medziročne klesli o viac ako 86 %. Akcie si však za posledných päť dní pripísali 2.9 % kvôli poslednému oživeniu v sektore nehnuteľností.

Hoci niekoľko analytikov pokrývajúcich priemyselné logistické vlastnosti má na akcii rating Hold, očakávajú, že cena akcií v blízkej budúcnosti porastie. Analytik RBC Capital Michael Carroll má cenový cieľ 6 dolárov, čo naznačuje 78% potenciálny rast.

Industrial Logistics Properties vypláca 0.04 USD ročne na dividendách, čo predstavuje 1.31 % z aktuálnej ceny akcií. REIT v júli znížil výplatu dividend takmer na polovicu. Po tomto oznámení klesli akcie Industrial Logistics Properties o viac ako 30 %.

Bolo to urobené s cieľom zlepšiť jej likviditu a zároveň dokončiť dlhodobý plán financovania akvizície spoločnosti Monmouth Real Estate Investment Corp., ako uviedol manažment REIT v tlačovej správe. Vedenie Industrial Logistics Properties očakáva, že vyplácanie dividend spoločnosti sa do budúceho roka vráti na predchádzajúcu úroveň.

Týždenná správa REIT: REIT sú jednou z najviac nepochopených investičných možností, vďaka čomu je pre investorov ťažké rozpoznať neuveriteľné príležitosti, kým nie je príliš neskoro. Interný realitný výskumný tím Benzinga tvrdo pracoval na identifikácii najväčších príležitostí na dnešnom trhu, ku ktorým môžete získať bezplatný prístup registráciou na Týždenná správa REIT spoločnosti Benzinga.

Viac o nehnuteľnostiach od Benzinga

Nenechajte si ujsť upozornenia o svojich akciách v reálnom čase – pripojte sa Benzing Pro zadarmo! Vyskúšajte nástroj, ktorý vám pomôže investovať inteligentnejšie, rýchlejšie a lepšie.

© 2022 Benzinga.com. Benzinga neposkytuje investičné poradenstvo. Všetky práva vyhradené.