Tieto dividendové akcie prinášajú najmenej 5% a majú dostatok priestoru na zvýšenie výplat

Tu je zoznam 15 najlepších dividendových zlučovačov medzi S&P 500
SPX,
+ 0.77%
za posledných 10 rokov.

Ale čo ak nechcete čakať na rast príjmu? Môžete si jednoducho kúpiť akcie spoločností s najvyššími dividendovými výnosmi. Nechcete však, aby sa tieto výplaty dividend znížili – tie majú zvyčajne strašný vplyv na ceny akcií.

Jedným zo spôsobov, ako sa pokúsiť znížiť toto riziko, je porovnať súčasné dividendové výnosy spoločností s ich výnosmi z voľného peňažného toku.

Obrazovka pre vysoký príjem a priestor pre rastúce dividendy

Voľný peňažný tok spoločnosti je jej zostávajúci peňažný tok po pokrytí všetkých režijných a plánovaných kapitálových výdavkov. Sú to peniaze, ktoré možno použiť na zvýšenie dividend, odkúpenie akcií, uskutočnenie akvizícií, financovanie organickej expanzie alebo na iné firemné účely.

Ak sa pozrieme na odhadovaný peňažný tok spoločnosti na akciu na nasledujúcich 12 mesiacov a vydelíme ho aktuálnou cenou akcie, dostaneme jej odhadovaný výnos z voľného peňažného toku. Ak je odhadovaný výnos FCF vyšší ako dividendový výnos, zdá sa, že existuje „priestor“ na zvýšenie dividendy.

Hľadanie začalo indexom S&P Composite 1500
SP1500,
+ 0.74%,
ktorý je tvorený indexom S&P 500, indexom strednej kapitalizácie S&P 400
MID,
+ 0.45%
a index S&P 600 Small Cap
SML,
+ 0.53%.
S&P Composite 1500 nezahŕňa spoločnosti na rozvoj podnikania a energetické partnerstvá.

Potom sme zúžili index S&P Composite Index na skupinu akcií s vyšším výnosom s indikovanou rezervou, aby sme pokryli vyššie výplaty pre akcie spĺňajúce tieto kritériá.

• Dividendový výnos najmenej 5.00 %.

• Odhadovaný výnos FCF je minimálne o 2 percentuálne body vyšší ako dividendový výnos na základe konsenzuálnych odhadov na nasledujúcich 12 mesiacov. Tieto odhady nie sú dostupné pre každú spoločnosť v indexe S&P Composite 1500 a aby sme získali dôveru v odhady, ktoré sú zverejnené, obmedzili sme zoznam na spoločnosti pokryté najmenej piatimi analytikmi oslovenými spoločnosťou FactSet. Okrem toho pre mnohé spoločnosti poskytujúce finančné služby, najmä banky a poisťovne, nie sú dostupné odhady voľných peňažných tokov. Ale v týchto silne regulovaných odvetviach sa zisk na akciu považuje za dobrý ukazovateľ toho, koľko z vygenerovanej hotovosti bude k dispozícii na pokrytie dividend, takže sme použili konsenzuálne odhady EPS. V prípade trustov na investície do nehnuteľností sme sa zamerali na odhadované finančné prostriedky z operácií (FFO), čo je non-GAAP opatrenie široko akceptované v odvetví REIT na meranie odhadovanej schopnosti vyplácať dividendy. FFO pridáva odpisy a amortizáciu späť k zisku, zatiaľ čo zisky z predaja nehnuteľností započítava.

• Na základe údajov zhromaždených spoločnosťou FactSet sa za posledných päť rokov žiadne zníženie dividend. Niektoré spoločnosti začali vyplácať dividendy nedávno. Niektoré spoločnosti znížili výplatu dividend pred posledným päťročným obdobím. To neznamená, že je pravdepodobnejšie, že odtiaľto znížia výplaty, ale je to jeden z mnohých dôvodov, prečo by ste si mali pred nákupom akcií urobiť vlastný prieskum, aby ste získali dôveru v obchodný model spoločnosti a jej dlhodobé vyhliadky.

Z indexu S&P Composite 1500 splnilo kritériá 29 akcií. Nasledujúca tabuľka je zoradená podľa dividendového výnosu. Nezabudnite, že v prípade bánk, poisťovateľov a REIT je stĺpec „výnos FCF“ založený na EPS (pre banky a poisťovne) alebo FFO (pre REIT). Údaje sú k dátumu uzávierky 22. júna.

Tu je zoznam:

Spoločnosť	Priemysel	Ticker	Výnos z dividend	Odhadovaný výťažok FCF	Odhadovaná svetlá výška	Zmena ceny - 2022
Trust pre priemyselné logistické vlastnosti	REITs	ILPT, + 2.27%	9.80%	12.87%	3.06%	-46%
Dôvera k nehnuteľnosti Brandywine	REITs	BDN, + 0.21%	7.98%	14.80%	6.81%	-29%
Spoločnosť Medical Properties Trust Inc.	REITs	MPW, + 1.30%	7.92%	12.78%	4.87%	-38%
SL Green Realty Corp.	REITs	SLG, + 1.91%	7.91%	14.59%	6.68%	-36%
New York Community Bancorp Inc.	Sporiteľne	NYCB, -0.32%	7.84%	15.23%	7.39%	-29%
Coterra Energy Inc.	Integrovaný olej	CTRA, -3.07%	7.66%	16.46%	8.80%	42%
Spoločnosť MDC Holdings Inc.	Homebuilding	MDC, + 6.92%	6.96%	27.92%	20.96%	-49%
Oneok Inc.	Ropovody a plynovody	OK, -1.83%	6.95%	9.58%	2.63%	-8%
Kinder Morgan Inc. trieda P	Ropovody a plynovody	KMI, -1.10%	6.79%	9.62%	2.82%	3%
PLC spoločnosti Janus Henderson Group	Investiční manažéri	JHG, + 1.09%	6.53%	10.95%	4.43%	-43%
Hudson Pacific Properties Inc.	REITs	HPP, + 1.76%	6.52%	13.58%	7.06%	-38%
Devon Energy Corp.	Produkcia ropy a zemného plynu	DVN, -3.32%	6.26%	16.47%	10.21%	31%
CareTrust REIT Inc.	REITs	CTRE, + 0.73%	6.19%	8.65%	2.46%	-22%
Highwoods Properties Inc.	REITs	HIW, + 0.65%	5.93%	11.74%	5.81%	-24%
Store Capital Corp.	REITs	STOR, + 1.66%	5.93%	8.65%	2.72%	-24%
Hanesbrands Inc.	Odevy/obuv	HBI, + 0.25%	5.91%	9.77%	3.87%	-39%
Spoločnosť Williams Cos. Inc.	Ropovody a plynovody	WMB, -0.74%	5.56%	8.60%	3.04%	17%
LyondellBasell Industries NV	chemikálie	LYB, -2.06%	5.44%	16.19%	10.75%	-5%
Dow Inc.	chemikálie	DOLE, -0.59%	5.35%	14.91%	9.56%	-8%
Prudential Financial Inc.	Životné/zdravotné poistenie	PRU, -0.41%	5.15%	12.95%	7.80%	-14%
Essential Properties Realty Trust Inc.	REITs	EPRT, + 1.37%	5.11%	7.80%	2.69%	-27%
Spoločnosť Huntington Bancshares Inc.	Regionálne banky	HBAN, -1.19%	5.09%	11.86%	6.77%	-21%
Spoločnosť DT Midstream Inc.	Ropovody a plynovody	DTM, -1.92%	5.09%	7.12%	2.03%	0%
Spoločnosť Umpqua Holdings Corp.	Regionálne banky	UMPQ, -1.69%	5.07%	10.78%	5.71%	-14%
National Retail Properties Inc.	REITs	NNN, + 2.74%	5.05%	7.45%	2.40%	-13%
Douglas Emmett Inc.	REITs	DEI, + 0.92%	5.05%	9.52%	4.47%	-34%
Verizon Communications Inc	Telecom	VZ, + 0.94%	5.04%	8.90%	3.86%	-2%
Best Buy Co. Inc.	Predajne elektroniky/spotrebičov	BBY, + 2.03%	5.04%	11.25%	6.21%	-31%
Spoločnosť Newell Brands Inc.	Priemyselné konglomeráty	NWL, + 3.53%	5.04%	10.01%	4.98%	-16%
Zdroj: FactSet

Kliknite na symboly a začnite svoj vlastný prieskum o ktorejkoľvek zo spoločností.

A mali by ste čítať Podrobný sprievodca množstvom informácií od Tomiho Kilgora zadarmo na stránke s cenovými ponukami MarketWatch.

Nenechajte si ujsť: Tu je víťazná investičná stratégia na dlhé obdobie nedostatku komodít

A pre inú approach: Štyri výbery hodnotných akcií od manažéra fondu, ktorý sa vyhýba energetickému sektoru