Zo všetkých možností, ktoré musí investor urobiť, môže byť najdôležitejšia alokácia aktív. Rozhodovanie o tom, ako rozdeliť peniaze, ktoré investujete, medzi rôzne triedy aktív, si vyžaduje jasný účel a pochopenie výhod a nevýhod každej kategórie. Už roky je jedným z najklasickejších modelov alokácie aktív portfólio 60/40, v ktorom 60 % vašich aktív išlo do akcií a 40 % sa vložilo do dlhopisov. V roku 2022 tento typ portfólia dostal poriadny výprask, čo mnohých viedlo k tomu, že sa pýtali, či sú šalátové dni portfólia 60/40 oficiálne v spätnom zrkadle. Spoločnosť na správu aktív Vanguard si však myslí, že klasickej stratégii by predsa len mohol zostať nejaký život.
Ak potrebujete pomoc pri zisťovaní vlastnej stratégie alokácie aktív, zvážte spoluprácu s finančným poradcom.
Základy portfólia 60/40
Portfólio 60/40 je celkom ľahko pochopiteľné, keďže čísla sú priamo v názve – 60 % svojich aktív investujete do akcií, ako sú akcie a ďalších 40 % vložíte do cenných papierov s pevným výnosom, ako sú dlhopisy.
Jednou implementáciou portfólia 60/40 je vložiť 60 % svojich peňazí do spoločností v indexe S&P 500 a 40 % do amerických štátnych dlhopisov. Môžete tiež vybudovať globálne portfólio 60/40 investovaním do zahraničných spoločností a dlhopisov.
Existuje mnoho spôsobov, ako vytvoriť tento typ portfólia. Môžete investovať do jednotlivých spoločností a dlhopisov, ak sa rozhodnete, alebo môžete jednoducho rozdeliť svoje peniaze medzi rôzne podielové fondy a ETF, ktoré za vás investujú množstvo akcií a dlhopisov.
Portfólio 60/40 v roku 2022
Ako bolo uvedené vyššie, rok 2022 bol pre portfólio 60/40 mimoriadne ťažkým rokom. Priemerná hodnota portfólia 60/40 klesla o 16 %. Stojí však za zmienku, že to prišlo po desaťročí pomerne silného výkonu, s 10-ročným priemerným rastom o 6.1 % vrátane drsného roku 2022.
"Posledné desaťročie bolo silným ťahom pre 60/40," uviedol vo vyhlásení Todd Schlanger, hlavný investičný stratég spoločnosti Vanguard. „Ak sa pozriete na deväť rokov pred rokom 2022, globálne diverzifikované portfólio vykázalo vysoký ročný výnos 8.9 %, a to aj napriek prostrediu nízkych úrokových sadzieb. Na základe našich prognóz sme dosiahli 92. percentilový výsledok. Aj po zohľadnení roku 2022 prekonala 10-ročná návratnosť očakávania na 63. percentile.“
Vanguard's Outlook 60/40
Všetko, čo bolo povedané, Vanguard si myslí, že správy o smrti portfólia 60/40 sú prehnané. Ocenenia spoločností klesli, čo znamená, že existuje priestor na rast.
„S týmito priaznivejšími hodnoteniami modelovanie Vanguardu ukazuje, že výhľad návratnosti a najhorší scenár rizika pre portfólio 60/40 sa výrazne zlepšili,“ povedal Ziqi Tan, investičný stratég Vanguard.
Ku koncu roka 2022 Vanguard očakáva, že nasledujúce desaťročie vykáže ročný výnos 6.09 %. Naproti tomu na konci roka 2021 bol odhadovaný na desať rokov anualizovaný rast o 3.83 %.
Bottom Line
Portfóliu 60/40 sa v roku 2022 darilo zle, čo mnohých viedlo k tomu, že si mysleli, že rozkvet šablóny na alokáciu aktív bol v minulosti. Vanguard však v nasledujúcom desaťročí predpokladá oživenie a silné výnosy.
Investičné tipy
Finančný poradca vám môže pomôcť zistiť ideálne rozdelenie aktív pre vás a vašu rodinu. Nájsť finančného poradcu nemusí byť ťažké. Bezplatný nástroj SmartAsset vás spojí až s tromi preverenými finančnými poradcami, ktorí slúžia vašej oblasti, a môžete sa bezplatne porozprávať so svojimi poradcami, aby ste sa rozhodli, ktorý z nich je pre vás ten pravý. Ak ste pripravení nájsť poradcu, ktorý vám pomôže dosiahnuť vaše finančné ciele, začnite hneď.
Použite investičnú kalkulačku SmartAsset, aby ste získali predstavu o tom, ako by mohli vyzerať vaše investície.
Fotografický kredit: ©iStock.com/tdub303, ©iStock.com/pixdeluxe
Príspevok Vanguard hovorí nevzdávaj sa v portfóliu 60/40 appeared first on SmartAsset Blog.
Zdroj: https://finance.yahoo.com/news/vanguard-says-dont-60-40-200900707.html