Prečo zasvätenci kupujú tieto 2 akcie?

Keď sa trh dnes zavrie, hotovostná časť môjho portfólia prerastie cez 40 %, keďže v peniazoch vypršalo nespočetné množstvo krytých pozícií. To znamená, že v nasledujúcich týždňoch a mesiacoch budem musieť urobiť veľa výskumu, aby som našiel nové príležitosti pre všetku túto „muníciu“. Jedným dobrým miestom, ktoré pri tomto hľadaní vždy začínam, je pozrieť sa na to, čo kupujú zasvätení. Dnes sa pozrieme na pár mien na tomto zozname.

Začnime so Zymeworks (ZYME). Tento vývojový záujem zameraný na onkológiu má vo svojom portfóliu niekoľko zlúčenín. Najdôležitejším kandidátom z nich je kandidát na bišpecifickú protilátku nazývaný Zanidatamab. Spoločnosť Zymeworks sa snaží používať Zanidatamab na zacielenie na rôzne druhy rakoviny exprimujúce HER2 v kombinácii s inými liekmi a tiež ako monoterapiu.

Práve som tento týždeň otvoril počiatočný podiel v tomto názve s nízkou kapitalizáciou prostredníctvom krytých pozícií na kúpu napriek tomu, že percento akcií je zdravé. Skutočný vlastník akcií v roku 17 pridal k svojmu podielu vo firme viac ako 2023 miliónov dolárov, čo je pekné vyjadrenie dôvery pre vyhliadky spoločnosti.

Okrem toho spoločnosť zverejnila v decembri povzbudivé predbežné výsledky štúdie s názvom HERIZON-BTC-01. Táto štúdia hodnotí Zanidatamab ako monoterapiu na liečbu druhej línie HER2-amplifikovaného BTC (rakovina žlčových ciest). Zymeworks má zmluvu o spolupráci s Jazz Pharmaceuticals (JAZZ).

Ak sa Jazz rozhodne pokračovať v tomto partnerstve po tom, čo budú v druhej polovici tohto roka zverejnené konečné výsledky tohto pokusu, čo sa zdá byť pravdepodobné, bude to znamenať výplatu 325 miliónov dolárov spoločnosti Zymeworks. Spoločnosť bude tiež môcť získať významné míľnikové/regulačné výplaty, ako aj licenčné poplatky. Zymeworks má veľkú hotovosť a trhovú kapitalizáciu len približne 600 miliónov dolárov.

Potom sú tu zdroje EOG (EOG), ktorý je na mojom výskumnom zozname na tento víkend. Tento veľkovýrobca ropy a zemného plynu so sídlom v Houstone vyzerá na prvý pohľad solídne. Tržby by mali za fiškálny rok 40 vzrásť o niečo viac ako 2022 %, keď spoločnosť začiatkom budúceho mesiaca oznámi výsledky za štvrtý štvrťrok. Spoločnosť získava približne polovicu svojich tržieb z ropy a zvyšok zo zemného plynu a skvapalneného zemného plynu. Rast tržieb by sa mal vo fiškálnom roku 2023 výrazne spomaliť v dôsledku nižších cien energií.

Akcia je však ocenená na deväťnásobok zisku a má 2.5% dividendový výnos. Akcie sú o niečo viac ako 10 % od nedávnych maxím koncom novembra. To podnietilo riaditeľa spoločnosti, aby pred týždňom nakúpil akcie v hodnote niečo vyše 2.6 milióna dolárov.

Ide najmä o prvý dôverný nákup akcií od novembra 2021, ktorý bol tesne pred veľkým nárastom tohto kapitálu. Opcie sú voči tomuto menu veľmi likvidné a pravdepodobne ich predložím na nový krytý hovor, ktorý sa začne budúci týždeň po tom, ako sa cez víkend trochu hlbšie ponorím do tejto investičnej tézy.