OPRAVA a VÝMENA Creek Road Miners, Inc. uzatvára dohodu o zlúčení s Prairie Operating Co., LLC

HENDERSON, Nevada – (BUSINESS WIRE) –#virtual– Nahraďte vydanie z 25. októbra 2022 nasledujúcou opravenou verziou z dôvodu viacerých revízií.

Aktualizované vydanie znie:

CREEK ROAD MINERS, INC. VSTUPUJE DO ZMLUVY O ZLÚČENÍ SO SPOLOČNOSŤOU PRAIRIE OPERATING CO., LLC

Creek Road Miners, Inc. (OTCQB: CRKR; „Creek Road“ alebo „Spoločnosť“) a Prairie Operating Co., LLC („Prairie“) dnes oznámili podpísanie zmluvy o zlúčení („Zmluva o zlúčení“). Po uzavretí fúzie medzi Creek Road a Prairie (ďalej len „zlúčenie“) sa zlúčená spoločnosť bude nazývať Prairie Operating Co. a očakáva sa, že bude verejne kótovaná na OTCQB pod symbolom „PROP“. Po fúzii má Spoločnosť v úmysle požiadať o kótovanie na americkej burze NYSE. Členovia Prairie získajú v rámci zlúčenia kmeňové akcie Creek Road a obmedzené opcie založené na výkone. Po uzavretí fúzie bude Ed Kovalik vymenovaný za generálneho riaditeľa, Gary Hanna bude vymenovaný za prezidenta a Craig Owen bude vymenovaný za finančného riaditeľa.

Prairie tiež podpísala zmluvu o kúpe a predaji (ďalej len „PSA“) so spoločnosťou Exok, Inc. (ďalej len „Exok“) na akvizíciu 37,030 76 hrubých akrov nevyvinutých pozemkov na prenájom ropy a zemného plynu s priemerným čistým úrokom z príjmu 28.2 %, ktorý sa nachádza v okrese Weld, Colorado („Aktíva Exok“) za približne XNUMX milióna USD („Akvizícia aktív“ a spolu s fúziou „Transakcie“).

Paul Kessler, výkonný predseda spoločnosti, dodal: „Fúzia Creek-Prairie je výsledkom cieleného úsilia identifikovať energetické aktíva inštitucionálnej kvality s cieľom vytvoriť podstatnú hodnotu pre všetky zainteresované strany. Výsledný tím skúsených profesionálov s rodokmeňom predstavuje to najlepšie vo svojej triede a zameria sa na podporu energetickej nezávislosti USA.

Ed Kovalik dodal: „Príležitosť získať tieto aktíva od spoločnosti Exok Inc. na pozícii, o ktorej sme presvedčení, že sú veľmi atraktívne metriky, v ideálnom prípade Prairie. Nedávna offsetová aktivita známych operátorov nám dáva vysokú úroveň dôvery v potenciál v rámci tohto väčšinou súvislého výmerového bloku. Očakávame, že prvé vrtné práce začneme začiatkom roka 2023. Pán Kovalik ďalej dodal: „Veríme, že Prairie bude predstavovať veľmi jedinečný príbeh na verejných trhoch so solídnym profilom nízko nákladových aktív, s dostatočným priestorom na to, čo sa javí ako skvelý dlhodobý trh s ropou a zemným plynom.“

Creek Road poverila spoločnosť Roth Capital Partners, LLC, aby pomohla pri rokovaniach s určitými investormi s cieľom získať kapitál pred uzavretím fúzie. Všetky získané výnosy by sa použili na financovanie Akvizície aktív, ako aj na rozvoj aktív Exok po uzavretí.

Očakáva sa, že fúzia, ktorú schválilo predstavenstvo Creek Road a členovia Prairie, bude ukončená v priebehu štvrtého štvrťroka 2022, s výhradou zvyčajných záverečných podmienok, vrátane uzavretia súkromného umiestnenia cenných papierov Creek Road pre celkové výnosy najmenej 30 miliónov USD („PIPE“). Očakáva sa, že akvizícia aktív sa uzavrie ihneď po uzavretí fúzie. Ak nepočítame emisie cenných papierov v potenciálnom PIPE a za predpokladu, že sa pri uzavretí fúzie neuplatnia opcie alebo warranty, očakáva sa, že nesplatené kmeňové akcie Spoločnosti po fúzii budú vlastniť približne 58.5 % súčasných akcionárov Creek Road, 29.3 % členovia Prairie a 12.2 % Exok.

Creek Road má v úmysle okamžite podať informačné vyhlásenie, v ktorom okrem iného opisuje podmienky transakcií, komisii pre cenné papiere a burzu USA (ďalej len „SEC“). Ďalšie informácie o Transakciách, vrátane kópií zmluvy o zlúčení a PSA, budú uvedené v aktuálnej správe na formulári 8-K, ktorú Creek Road predloží SEC a bude k dispozícii na adrese www.sec.gov.

poradcovia

Baker & McKenzie LLP pôsobí ako právny poradca pre Creek Road.

Vinson & Elkins LLP slúži ako právny poradca spoločnosti Prairie.

O Creek Road

Creek Road Miners, Inc. (www.CreekRoadMiners.com) je spoločnosť zaoberajúca sa ťažbou kryptomien, ktorá využíva mobilné jednotky na výrobu energie a ťažobné zariadenia. Model Creek Road Miners využíva množstvo uviaznutého zemného plynu spôsobom, ktorý poskytuje jeho prevádzke zdroj energie s požadovanou cenou a zároveň prináša výhody energetickým operátorom, spotrebiteľom a životnému prostrediu.

O Prairie

Prairie je spoločnosť s ručením obmedzeným v Delaware založená za účelom získavania a prevádzkovania ropných a plynárenských nehnuteľností v Spojených štátoch. Prairie riadia jej členovia Gary C. Hanna a Edward Kovalik.

Dôležité informácie o navrhovanom zlúčení

V súvislosti s navrhovanou fúziou, Creek Road pripraví informačné vyhlásenie, ktoré bude podané SEC, ktoré poskytne ďalšie dôležité informácie týkajúce sa navrhovanej fúzie. Po dokončení bude akcionárom Creek Road zaslané konečné vyhlásenie s informáciami. AKCIONÁROM SPOLOČNOSTI CREEK ROAD DÔRAZNE ODPORÚČAME PREČÍTAŤ VŠETKY RELEVANTNÉ DOKUMENTY ULOŽENÉ SEC, VRÁTANE INFORMAČNÉHO VYHLÁSENIA CREEK ROAD, PRETOŽE OBSAHUJÚ DÔLEŽITÉ INFORMÁCIE O NAVRHOVANOM ZLÚČENÍ. Akcionári Creek Road budú môcť bezplatne získať kópiu informačného vyhlásenia (ak bude k dispozícii) a ďalšie relevantné dokumenty podané SEC z webovej stránky SEC na adrese www.sec.gov.

Forward-Looking Statements

Informácie zahrnuté v tomto dokumente a vo všetkých ústnych vyhláseniach urobených v súvislosti s tým zahŕňajú „výhľadové vyhlásenia“ v zmysle článku 27A zákona o cenných papieroch z roku 1933 v znení neskorších predpisov a článku 21E zákona o burze cenných papierov z roku 1934 v platnom znení. Všetky vyhlásenia, iné ako vyhlásenia o súčasnej alebo historickej skutočnosti uvedené v tomto dokumente, týkajúce sa Transakcií, schopnosti Creek Road a Prairie uskutočniť Transakcie a získať kapitál pred zlúčením, výhody Transakcií, budúcu finančnú výkonnosť Creek Road po Transakciách, ako aj stratégia Creek Road a Prairie, budúce operácie, finančná situácia, odhadované výnosy a straty, predpokladané náklady, vyhliadky, plány a ciele manažmentu sú výhľadové vyhlásenia. Keď sa tu, vrátane akýchkoľvek ústnych vyhlásení urobených v súvislosti s týmto, slová „mohol“, „mal by“, „bude“, „môže“, „veriť“, „predvídať“, „zamýšľať“, „odhadovať“, „očakávať, “ „projekt“, negatív takýchto výrazov a iné podobné výrazy sú určené na identifikáciu výhľadových vyhlásení, hoci nie všetky výhľadové vyhlásenia obsahujú takéto identifikačné slová. Tieto výhľadové vyhlásenia sú založené na súčasných očakávaniach a predpokladoch manažmentu Creek Road a Prairie o budúcich udalostiach a sú založené na aktuálne dostupných informáciách o výsledku a načasovaní budúcich udalostí. Pokiaľ to príslušný zákon nevyžaduje inak, Creek Road a Prairie sa zriekajú akejkoľvek povinnosti aktualizovať akékoľvek výhľadové vyhlásenia, z ktorých všetky sú výslovne kvalifikované vo vyhláseniach v tejto časti, aby odrážali udalosti alebo okolnosti po dátume tohto dokumentu. Creek Road a Prairie vás upozorňujú, že tieto výhľadové vyhlásenia podliehajú rizikám a neistotám, z ktorých väčšinu je ťažké predvídať a mnohé z nich sú mimo kontroly Creek Road a Prairie. Tieto riziká zahŕňajú, ale nie sú obmedzené na všeobecné ekonomické, finančné, právne, politické a obchodné podmienky a zmeny na domácich a zahraničných trhoch; neschopnosť strán úspešne alebo včas dokončiť Transakcie alebo splniť záverečné podmienky vrátane uzavretia súkromného umiestnenia cenných papierov Creek Road s celkovým výnosom najmenej 30 miliónov USD; nerealizovanie očakávaných výhod z Transakcií, a to aj v dôsledku oneskorenia pri ich realizácii; výskyt udalostí, ktoré môžu viesť k oprávneniu jednej alebo oboch spoločností Creek Road a Prairie ukončiť definitívne dohody súvisiace s Transakciami; riziká súvisiace s rastom podnikania Creek Road a načasovaním očakávaných obchodných míľnikov; a účinky konkurencie na budúce podnikanie Creek Road. Ak dôjde k jednému alebo viacerým rizikám alebo neistotám opísaným v tomto dokumente a v akýchkoľvek ústnych vyhláseniach urobených v súvislosti s nimi, alebo ak sa základné predpoklady ukážu ako nesprávne, skutočné výsledky a plány sa môžu podstatne líšiť od tých, ktoré sú vyjadrené v akýchkoľvek výhľadových vyhláseniach. Môžu existovať ďalšie riziká, o ktorých ani Creek Road a Prairie v súčasnosti nevedia, alebo o ktorých sa Creek Road a Prairie v súčasnosti domnievajú, že sú nepodstatné, čo môže spôsobiť, že sa skutočné výsledky budú líšiť od výsledkov uvedených vo výhľadových vyhláseniach. Ďalšie informácie týkajúce sa týchto a ďalších faktorov, ktoré môžu ovplyvniť očakávania Creek Road, možno nájsť v pravidelných hláseniach Creek Road u SEC, vrátane výročnej správy Creek Road na formulári 10-K podanej SEC 31. marca 2022 a akejkoľvek následne podanej štvrťročnej správy. na formulári 10-Q. www.sec.gov.

Kontakty

Vzťahy s investormi

John D. Maatta

Creek Road Miners, Inc.

[chránené e-mailom]