Tech

Právne problémy Gemini a Genesis ešte viac otriasajú priemyslom

01/15/2023
Novinky o bitcoinových etéroch

Zdá sa, že dôvera investorov je vďaka nedávnemu množstvu insolvencií na historickom minime a zdá sa, že v reálnom čase sa odvíja nová sága. Ide o kryptoburzu Gemini's Winklevoss dvojičky a Barry Silbert, generálny riaditeľ Digital Currency Group (DCG) – materská firma, ktorá stojí za tvorcom krypto trhu a veriteľom Genesis.

2. januára Cameron Winklevoss zverejnil otvorený list Barrymu Silbertovi, ktorý mu pripomenul skutočnosť, že uplynulo „47 dní, čo Genesis zastavil výbery“ a zároveň poskytol strohé, zdanlivo konfrontačné hodnotenie existujúcich obchodných praktík DCG:

"Počas posledných šiestich týždňov sme urobili všetko, čo bolo v našich silách, aby sme sa s vami spojili v dobrej viere a spolupracovali, aby sme dosiahli konsenzuálne riešenie, aby ste splatili 900 miliónov dolárov, ktoré dlhujete."

V liste sa ďalej uvádzalo, že ide o vyššie uvedenú sumu požičal Genesis ako súčasť programu Gemini's Earn, ponuky umožňujúcej zákazníkom zarobiť až 7.4 % ročný percentuálny výnos z kryptomien. Cameron potom vydal ďalší tweet so žiadosťou, aby sa Silbert „verejne zaviazal“ vyriešiť problém do 8. januára – žiadosť, ktorú zdanlivo ignoroval, aspoň na Twitteri.

Napätie narastalo

Pretrvávajúce problémy Genesis pramenia zo skutočnosti, že značná časť jeho prostriedkov (odhadovaná na 175 miliónov dolárov) bola zablokovaná na obchodnom účte FTX. Po kolapse kedysi druhej najväčšej kryptoburzy koncom minulého roka, spoločnosť musela zastaviť výbery 16. novembra si dokonca údajne len o týždeň najal poradenské služby investičnej banky Moelis & Company, aby sa dostal z tejto uhorky.

V liste zo 7. decembra Derar Islim, dočasný generálny riaditeľ spoločnosti Genesis, povedali to klientom "Bude to trvať ďalšie týždne a nie dni, kým dospejeme k ceste vpred." V reakcii na to si Winklevoss a spoločnosť najali investičnú banku Houlihan Lokey, aby navrhla rámec, pomocou ktorého by mohli „vyriešiť problémy s likviditou“, čím by im zabránili splácať členov programu Gemini's Earn.

Veci potom nabrali škaredý spád 27. decembra, kedy investori zažalovali dvojičky v súvislosti so zablokovanými prostriedkami v programe Zarábať, pričom oboch obvinil z podvodu a niekoľkých porušení zákonov USA o cenných papieroch.

Okrem toho Silbert reagoval na Cameronove neustále štuchnutia na Twitteri 2. januára, pričom poznamenal, že Genesis už podnikla kroky týkajúce sa Geminiho návrhu a zároveň tvrdila, že DCG je nevinná, pričom jednoznačne uviedla, že spoločnosť nebola po splatnosti s platbami Genesis. V reakcii na to Cameron tweetoval:

Gemini ukončí program Zarábajte s Genesis

Po týždňoch nepokojov, 10. januára, dvojičky Winklevossovci rozoslali používateľom e-mail, v ktorom ich informovali, že Gemini ukončila svoj vlajkový program Earn s Genesis dva dni predtým. Tento krok bol posledným z mnohých výstrelov medzi firmou a kryptoveriteľom, pričom e-mail uvádzal:

„Píšeme vám, aby sme vám oznámili, že Gemini – konajúci ako zástupca vo vašom mene – ukončil Master Loan Agreement (MLA) medzi vami a Genesis Global Capital, LLC (Genesis), s účinnosťou od 8. januára 2023.“

V správe sa potom dodalo, že s okamžitou platnosťou sa od spoločnosti Genesis vyžaduje, aby vyčistila všetky nesplatené aktíva, ktoré mala v súvislosti s programom, ktorý až do minulého mesiaca ponúkal používateľom až 8% úrok z ich krypto držby.

Nedávna: Dôvera je kľúčom k udržateľnosti kryptoburzy — CEO CoinDCX

V súčasnosti môžu zákazníci vidieť svoje zostatky zarábať v stĺpci „Nevybavené“, keďže úradníci Gemini pokračujú v hľadaní spôsobu, ako čo najskôr vrátiť zákazníkovi peniaze. „Vrátenie vašich aktív zostáva našou najvyššou prioritou a pokračujeme v práci s maximálnou naliehavosťou,“ uvádza sa v e-maile.

Nakoniec v a nárok podanej na súde 8. januára v reakcii na hromadnú žalobu, ktorú podali zákazníci spoločnosti Gemini Earn, Gemini hovorí, že podobne ako jej klienti, aj ona sa stala obeťou správania Genesis a DCG Group, pričom tvrdí, že výkonný riaditeľ spoločnosti mal „uviedli obžalovaných do omylu o Genesis, jeho finančnej situácii a jeho schopnosti konať ako zodpovedný dlžník v programe Gemini Earn.“

Gemini poprela všetky obvinenia, ktoré voči nej vzniesla jej klientela, a uviedla, že všetci podpísali dohodu o „arbitrážnom konaní o nárokoch týkajúcich sa programu Gemini Earn“ a že rôzne nároky a dôvody žaloby iniciované žalobcami by nemali byť predmetom súdneho sporu. na akomkoľvek fóre, pokiaľ Genesis tiež nie je zapojený do toho istého.

SEC účtuje Genesis a Gemini

12. januára Komisia pre cenné papiere a burzu USA nabitý Gemini a Genesis s údajným predajom neregistrovaných cenných papierov v rámci ponuky Earn. Podľa regulačného orgánu spoločnosť Genesis požičala aktíva nahromadené používateľom spoločnosti Gemini, pričom časť ziskov posielala späť spoločnosti Gemini, pričom táto spoločnosť odpočítala poplatok za agenta vo výške približne 4 % a zvyšné zisky vrátila svojim zákazníkom.

Podľa predstaviteľov SEC bola spoločnosť Genesis povinná zaregistrovať program ako ponuku cenných papierov, pričom predseda Gary Gensler dodal, že poplatky sú navrhnuté tak, aby stavali na predchádzajúcich takýchto akciách, aby bolo „platformám na požičiavanie kryptomien a iným sprostredkovateľom“ oznámené, že potrebujú dodržiavať osvedčené zákony o cenných papieroch regulačnej agentúry.

Gensler vypovedá pred dozorným výborom Kongresu. Zdroj: Reuters/Evelyn Hockstein

SEC uviedla, že program Earn mal priamy vplyv na neuveriteľných 340,000 2022 investorov a dodal, že len medzi januárom 2022 a marcom 2.7 Gemini vyzbierali poplatky za agentov vo výške 169.8 milióna dolárov, pričom spoločnosť využívala aktíva klientov na uľahčenie rôznych úverových aktivít, ako aj využívanie ako zábezpeku na osobné pôžičky. Počas rovnakého trojmesačného obdobia agentúra tvrdila, že Genesis vygeneroval úrokový príjem vo výške 166.2 milióna dolárov, pričom klientom (vrátane Gemini) vyplatil XNUMX milióna dolárov ako zisky.

Niektorí z kľúčových podporovateľov Genesis zahŕňali krypto hedžový fond Three Arrows Capital a Sam Bankman-Fried's Alameda Research, dve entity, ktoré sú teraz prakticky bezcenné.

Pred nami skalnatá cesta

Aby Cointelegraph získal lepší prehľad o tejto záležitosti, oslovil Rachel Lin, spoluzakladateľku a generálnu riaditeľku SynFutures – decentralizovanej burzy pre krypto deriváty. Podľa jej názoru spoločnosť Genesis nedokázala riadne zabezpečiť riziká svojho portfólia a spravovať svoju pokladnicu, čím sa jej súvahy výrazne dotkli nákazy FTX. Dodala:

„Silbert sa ešte musí plne vyrovnať s týmto neúspechom, pričom niektorí jeho nedávne činy považujú za taktiku zastavenia pri hľadaní núdzovej likvidity. Namiesto označovania požiadaviek Gemini a jej spoluzakladateľa Camerona Winklevossa ako reklamných kúskov by obe strany mali klásť na prvé miesto vklady používateľov, pretože na oboch stranách existujú zmluvné záväzky.“

A hoci vypovedanie hlavnej zmluvy o pôžičke zo strany Gemini s Genesis môže byť spôsob, ako odvrátiť vinu a hrať sa na obeť, Lin verí, že z dlhodobého hľadiska môže byť tento krok čistým pozitívom pre vkladateľov Earn, pretože vyvíja ďalší tlak na Genesis, aby splatiť svoj dlh Blížencom. 

Lin poznamenala: „Blíženci nie sú v tomto incidente bez viny. Hoci spoločnosť tvrdila, že vykonala náležitú náležitú starostlivosť o Genesis, je jasné, že to nestačilo. V dôsledku toho by Blíženci mali niesť aspoň časť zodpovednosti za svoj zaniknutý program Earn.“

Matthijs de Vries, zakladateľ a hlavný technologický riaditeľ blockchainovej technologickej firmy AllianceBlock, pre Cointelegraph povedal, že aj keď je ťažké vedieť, čo presne je v tejto situácii pravda, nezáleží na tom, pretože problém opäť poukazuje na jasný problém s centralizáciou. Pridal:

„Dôverovať jednotlivcom namiesto inteligentných zmlúv znamená, že dôverujete ľuďom, nie technológiám. Všetky problémy, ktoré sme videli v roku 2022 a stále vidíme, robia potrebu vlastnej starostlivosti čoraz dôležitejšou. Vlastniť svoj vlastný majetok a byť schopný spravovať tieto aktíva tak, ako chcete, je rozhodujúce.“

Ďalej uviedol, že taktika, ktorú používa Silbert, nevyzerá dobre pre spoločnosť. De Vries tvrdil, že namiesto hrania hry na obviňovanie sa z toho musí poučiť celé odvetvie. „Blockchain bol vytvorený tak, aby bol decentralizovaný, dôveroval si svojim aktívam, nie mocným jednotlivcom,“ uzavrel.

Podobný názor zdieľa aj Jeremy Epstein, marketingový riaditeľ Radix – inteligentnej zmluvnej platformy pre decentralizované financie (DeFi), ktorý pre Cointelegraph povedal, že epizóda ďalej posilňuje potrebu transparentných účtovných kníh a viditeľnosti, ktorá pochádza z decentralizovaného finančného systému. Podľa jeho názoru, keď existujú centralizované subjekty, ktoré môžu skrývať svoje knihy za stenami, je veľmi ťažké podporovať dôveru a zároveň ďalej poškodzovať reputáciu odvetvia. 

Nedávna: Kongres môže byť „neovládateľný“, ale USA by sa mohli dočkať krypto legislatívy v roku 2023

Nakoniec, Liu Sheng, hlavný vývojár pre Opside – viacreťazcovú trojvrstvovú architektúru pre vysoko výkonné Web3 aplikácie – povedal Cointelegraphu, že takéto prípady nikdy neuvidia svetlo sveta s DeFi a decentralizovanými autonómnymi organizáciami, pretože používatelia sa nikdy nemusia vzdať vlastníctva. svojich aktív pri honbe za výnosmi. Sheng dodal:

„Dúfajme, že táto implózia centralizovaných poskytovateľov služieb nás posunie o krok bližšie k decentralizovanej ekonomike, kde je možné chamtivosť riadiť v transparentnejšej atmosfére. Ak zavedieme správnu infraštruktúru, snáď dokážeme presvedčiť retailových investorov, že je bezpečnejšie jednať s decentralizovanými subjektmi.“

Zdá sa, že najnovšie kroky SEC zmenili trajektóriu celého príbehu, najmä keď Tyler Winklevoss 13. januára povedal, že Blíženci sa blížili k riešeniu na pretrvávajúce problémy svojich zákazníkov a že konanie SEC bolo úplne zbytočné. Na Twitteri napísal:

Keďže sa budú naďalej objavovať ďalšie podrobnosti o prípade, bude zaujímavé sledovať, ako sa veci budú ďalej vyvíjať s týmito dvoma spoločnosťami, ako aj s odvetvím digitálnych aktív, najmä vzhľadom na to, že trh prechádza veľkým nedostatkom dôvery investorov. .