Ako sa Celsius snaží ukončiť svoju aktivitu DeFi

Jednou z najlepších častí DeFi je jej transparentnosť a nedávne udalosti na trhu pôžičiek to jasne ukázali. Každý na trhu vidí, kto si čo požičiava, koľko si požičiava a čo je možno najdôležitejšie, v akej cenovej hladine mu hrozí likvidácia.

Porovnajte to s rôznymi obchodmi, ktoré spoločnosť Three Arrows Capital uskutočnila s partnermi, z ktorých niektoré boli údajne uzavreté bez akéhokoľvek kolaterálu a založené výlučne na dobrom slove posádky 3AC. (Oops.)

Počas aktuálneho krachu kryptomien bolo tiež zaujímavé sledovať, ako likvidačné mechanizmy v rámci DeFi fungovali automaticky. Neexistovali žiadne zadné vrátka uložiť pozíciea všetky pravidlá, ako aj poskytnuté pôžičky, boli plne transparentné.

Povedzme, že si chcete požičať zabalené bitcoiny (WBTC) na Aave. Bez ohľadu na to, či ste najväčší hedžový fond na svete alebo študent vysokej školy v Bombaji, musíte si byť vedomí 80% prahu likvidácie. Pravidlá sú pravidlá.

S ohľadom na túto skutočnosť sa môžete tiež vybaviť spôsobmi, ako merať zdravie veľkých poskytovateľov úverov. Môžeme identifikovať peňaženky pre tieto platformy a sledovať, ako sa plížia smerom k likvidácii (alebo pridať viac kolaterálu, aby sme sa vyhli najhoršiemu).

Tento týždeň sme sa na prvý pohľad pozreli, ako Celsius pomaly, ale isto dobíjal niekoľko svojich DeFi pozícií.

Po zhromaždení rôznych krypto peňaženiek patriacich veriteľovi (11 bolo identifikovaných na Etherscan) sme vytvorili ApeBoard aktivity na všetkých týchto adresách. ApeBoard je praktický vizualizér pre kryptopeňaženky – namiesto používania Etherscan a sledovania reťazcov písmen a čísel platforma ukazuje o niečo jasnejšie, ako fungujú peňaženky.

Vyzerá to asi takto:

Tento nástroj je tiež užitočný, pretože môžeme vidieť, ktoré tokeny držia vo veľkých množstvách (vyzerá to, že Lido's Staked Ethereum a Wrapped Bitcoin boli obľúbené u Celsia), ktoré protokoly tieto peňaženky primárne používajú (vysoké pozície Aave a Compound) a aký veľký dlh tieto peňaženky obsahujú.

Po prvé, môžeme vidieť, že táto zbierka peňaženiek má čistú hodnotu viac ako 1.3 miliardy dolárov. Môžeme tiež vidieť, že má dlh viac ako 258 miliónov dolárov.

Rýchly posun nadol na paneli naznačuje, že tento dlh je rozdelený medzi Compound a Aave v požičaných DAI a USDC.

Poďme sa ponoriť do tej aktivity Aave a Compound. Koniec koncov, o niečo viac ako 50% všetkých tokenov týchto peňaženiek sa nachádza medzi týmito dvoma protokolmi. A čo je dôležitejšie, hĺbanie do toho je relevantné pre spoločnosť, ktorej výbery boli pozastavené o niečo viac ako tri týždne.

Karta História kumulatívnych krypto transakcií pre túto peňaženku naznačuje, že jedna z Celsiusových peňaženiek tento týždeň splatila spoločnosti Compound približne 50 miliónov dolárov vo forme pôžičiek v troch transakciách: tu, tua tu. Dňa 3. júla to objavia Celsius tiež splatil spoločnosti Aave ďalšiu pôžičku vo výške 50 miliónov USD.

To je o niečo viac ako 100 miliónov dolárov splatených dlhov len tento týždeň. Je zrejmé, že Celsius sa snaží dať svoje knihy do poriadku. Či to však vyjde navrch alebo jednoducho odloží nevyhnutné, to sa ešte len uvidí.

A hoci vyššie uvedená analýza peňaženky môže byť pre používateľov Celzia presvedčivá, nedávna správa navrhol Sam Bankman-Fried, aby sa pozrel na účtovné knihy spoločnosti a rozhodol sa, že sa to nedá zachrániť. Je zrejmé, že nevidíme celý obraz len pri pohľade na údaje o peňaženke na ApeBoard.

Choďte opatrne, ľudia. Je tu veľká šanca, že medvedí trh tohto leta sa možno práve začína.

Chcete byť odborníkom na kryptomeny? Získajte to najlepšie z dešifrovania priamo do svojej doručenej pošty.

Získajte najväčšie správy o kryptomenách + týždenné zhrnutia a ďalšie!