Popularita decentralizovaného financovania hrala integrálnu úlohu pri spustení MetaMask Institutional, keďže spoločnosti sa snažili bezpečne vstúpiť do tohto priestoru.
MetaMask je pravdepodobne jednou z najznámejších softvérových peňaženiek Ethereum s vlastnou správou v ekosystéme kryptomien, pričom jej charakteristický zásuvný modul Orange Fox avatar funguje ako portál do sveta Ether (ETH) založené tokeny, decentralizované aplikácie (DApps) a decentralizované financie (DeFi).
Peňaženka s doplnkami pre maloobchodný prehliadač prekonala v roku 30 celosvetovo 2022 miliónov používateľov a pomaly sa sústredila na poskytovanie služieb rastúcemu počtu inštitucionálnych používateľov, ktorí sa snažili získať expozíciu a spravovať aktíva v rastúcom priestore DeFi.
Cointelegraph zastihol Elizabeth Mathew, vedúcu rastu a partnerstiev v MetaMask Institutional (MMI), v stánku firmy počas Token2049 v Singapure. Pozadie Blue Fox bolo badateľnou zmenou, pričom farebná schéma bola v kontraste so známou oranžovou farbou loga MetaMask, na ktorú je väčšina používateľov zvyknutá.
MetaMask Institutional (MMI) existuje od októbra 2021 v čase, keď inštitúcie začali prideľovať značné množstvo kapitálu na trhoviská DeFi prostredníctvom bežnej maloobchodnej peňaženky MetaMask.
Služba sa zrodila z potreby obsluhovať špecifické požiadavky inštitucionálnych používateľov. Prístup k úschove bol prvoradým hľadiskom s cieľom poskytnúť širší rozsah prevádzkových kontrol nad peňaženkou. To zahŕňalo vhodné segmentovanie rolí a zodpovedností pre peňaženku patriacu subjektu.
Druhou úvahou bol vyhovujúci prístup k DeFi, ktorý je svojou povahou kontrolovaný inteligentné zmluvy a fondy likvidity a žiadny skutočný človekom kontrolovaný prvok alebo správca, ako vysvetlil Mathew:
„Veľmi jedinečnou výzvou je, že neviete, kto je vašou protistranou v DeFi, ale v rámci MMI máme vstavané nástroje, ktoré vám dávajú možnosť preveriť fond DeFi pred obchodom a po ňom.“
Potrebu špecifickej inštitucionálnej ponuky si čiastočne vyžiadali vzťahy s inštitucionálnymi používateľmi, ktorí používali maloobchodnú platformu na správu digitálnych aktív v hodnote miliónov dolárov:
„Bolo to šokujúce, aký druh riadenia rizík sme videli od inštitúcií. V zásuvných moduloch prehliadača alebo v maloobchodnom prehliadači MetaMask s hardvérovou peňaženkou a tabuľkovým procesorom mali aktíva v hodnote miliónov dolárov. To bol naozaj spôsob, akým sa do tohto priestoru zapojili prvé kryptofondy.“
Mathew zdôraznil, že to nie je vhodné pre organizácie zapojené do obchodovania a DeFi, ako aj pre organizácie, ktoré skúmali Web3 prostredníctvom rôznych činností nesúvisiacich s obchodovaním. To rozšírilo rozsah úvah MetaMask o tom, ako zapojiť akúkoľvek organizáciu do Web3 a nielen obchodníkov alebo spoločnosti spravujúce fondy.
Zámerný dizajn
Vývoj MetaMask Institutional trval viac ako rok, pričom Mathew opísal tím, že jeho dizajn bol zámerný, aby sa nestal správcom aktív.
Výsledkom bola agregácia MMI cez niekoľko renomovaných depozitných balíkov vzhľadom na to, že rôzne časti portfólia inštitúcie by si vyžadovali rôzne techniky a technológie úschovy:
„Rôzne organizácie majú veľmi odlišné potreby, pokiaľ ide o to, ako interagujú s Web3. Niektoré môžu byť vysokofrekvenčné operácie v štýle obchodovania, ktoré vyžadujú nízku latenciu a programový prístup. A potom by iná organizácia mohla mať záujem zapojiť sa do svojej fanúšikovskej základne pomocou balíka aplikácií, ktorý je veľmi odlišný.“
Mathew vyzdvihol snahu MMI nebyť vertikálne integrovaná na úrovni depozitára, ale namiesto toho agregovať horizontálne prostredníctvom poskytovateľov služieb, ktorí sa špecializujú na vrstvu správy vecí verejných a vrstvy vysporiadania depozitárov. MetaMask Institutional má teraz 11 správcovských partnerov, pričom päť má sídlo v Ázii, v regióne, kde MetaMask zaznamenáva zvýšené zapojenie.
Spolu 11 správcovských partnerov už slúži viac ako 1,800 3 organizáciám z rôznych odvetví, čo je bod, o ktorom Mathew verí, že bude hrať kľúčovú úlohu pri zapájaní spoločností a poskytovateľov služieb do WebXNUMX:
„Keď chcú prístup k Web3, v podstate sa obrátia na svoje zariadenie a povedia: „Zapni mi prístup k Web3“. Všetci na to ešte nie sú pripravení, ale určite vedieme rozhovory s inštitúciami, ktoré o tom uvažujú z dlhodobejšieho hľadiska ako o niektorých krátkodobých špekulatívnych príležitostiach.“
Kto používa MetaMask Institutional
Po viac ako roku Mathew odhalil, že 250 organizácií sa prihlásilo a bolo aktívnych v MetaMask Institutional, zatiaľ čo 1,800 XNUMX organizácií, ktoré využívajú poskytovateľov depozitných služieb MMI, by sa mohlo potenciálne pripojiť.
Prístup na trhy DeFi zostáva primárnou hnacou silou používateľskej základne, zatiaľ čo o niečo menej ako polovica používateľov sú spoločnosti, ktoré chcú mať prevádzkovú kontrolu nad portfóliami tokenov alebo investíciami do tokenov v konkrétnych projektoch:
„Našimi prvými prijímateľmi boli krypto-natívne fondy alebo fondy zamerané na DeFi a dnes je na platforme asi 60 % organizácií profesionálnych portfóliových manažérov DeFi a 40 % nie sú obchodníci DeFi.“
Spoločnosť MMI sa snažila zachovať rovnakú DNA a dojem z maloobchodného doplnku Orange Fox so známym užívateľským tokom, ktorý umožňuje používateľovi pripojiť sa k akejkoľvek DApp založenej na Ethereu a jej nástrojom. Ako vysvetlil Mathew, rozdiel vo funkčnosti nastáva, keď sa používateľ snaží potvrdiť akciu, ktorá potom odkazuje na konkrétnu adresu peňaženky:
"V závislosti od akýchkoľvek zásad riadenia, ktoré ste nastavili pre túto konkrétnu peňaženku, môžete mať nastavenie s viacerými schváleniami, môžete filtrovať na úrovni protokolu."
Mathew tiež zdôraznil zmenu v postoji inštitúcií k priestoru kryptomien a ich úrovni rizikového apetítu a expozície. V minulosti spoločnostiam nevyhovovala koncepcia prístupu založeného na rozšírení prehliadača a uprednostňovali účasť v súkromných reťazcoch:
"To sa zmenilo. Organizácie vrátane investičných bánk, ktoré v minulosti robili niekoľkoročné pilotné projekty na súkromných reťazcoch, sa teraz objavujú a hovoria: „Chceme sa pozrieť na skutočné prípady použitia Web3, musíme urobiť tvrdú prácu a pochopiť, čo to znamená z prevádzkového hľadiska. .' Je to strmá krivka učenia.“
Integrácia poskytovateľov depozitných služieb MMI tiež znamená, že platforma nemusí nevyhnutne vedieť, ktorá bude najlepšie slúžiť potrebám konkrétnej inštitúcie. Najlepším riešením je, aby si používatelia zašpinili ruky a začali skúmať rôzne ponuky a ovládacie mechanizmy platformy:
„Existuje hromada pre akýkoľvek druh použitia, o ktorom si môžete myslieť, stačí otvoriť peňaženku MMI a potom odložiť niektoré pozície, dokonca aj na testovacej sieti. Toto sú druhy rozhovorov, ktoré vedieme s inštitúciami na kapitálových trhoch.“
Nedávna: Mainstreamové prijatie NFT bude poháňané najmä ich užitočnosťou
Najvýznamnejšie udalosti v roku 2022 postavili DeFi do centra pozornosti z nesprávnych dôvodov, pričom kolaps ekosystému Terra a jeho kaskádový efekt v priestore viedol k tomu, že inštitucionálni investori si dvakrát rozmysleli, kým pridelia obrovské sumy finančných prostriedkov sprostredkovateľom tretích strán:
„Myslím si, že ľudia urobili krok späť, keď si uvedomili, že dôverujú protistranám, ktoré možno neboli dostatočne vyčíslené. Určite máte prístup k triede aktív prostredníctvom centralizovaných sprostredkovateľov, ale aká je cena, ktorú za to platíte?
MetaMask Institutional tiež skúma zlepšenie vzdelávania a informácií dostupných pre účastníka pred interakciou s platformou s cieľom pomôcť inštitúciám nasmerovať ich k najvhodnejšiemu typu opatrovníckeho prístupu ponúkaného prostredníctvom jej partnerstiev.
Zdroj: https://cointelegraph.com/news/the-blue-fox-defi-s-rise-and-the-birth-of-metamask-institutional