Cloudový softvér trpí studeným novembrovým dažďom. Dokážu to Snowflake a Salesforce zvrátiť?

Autodesk Inc.
ADSK,
+ 1.82%
signalizovalo spomalenie podnikových výdavkov v utorok, keď vedúci pracovníci upravili svoj výhľad účtovania na tento rok, čo viedlo analytika spoločnosti Mizuho Jordana Kleina k záveru, že týždeň po Dni vďakyvzdania by mohol byť bodom zlomu pre zisky zo softvéru.

„Nechcem tu byť prehnane dramatický,“ napísal Klein v stredajšej poznámke, „ale po veľmi ťažkom roku,“ spolu so zaostávajúcimi softvérovými technológiami a indexom S&P 500, „sa softvérový sektor cíti pripravený na to, že by sa mohol tvrdo prevrátiť. Množstvo kľúčových výsledkov na budúci týždeň je sklamaním."

Tabuľka spoločností zaoberajúcich sa cloudovým softvérom, ktoré ohlásia budúci týždeň, je dlhá a vedú ju dve z najväčších mien v sektore: Cloudový priekopník Salesforce.com Inc.
CRM,
+ 0.73%
a horúce mladé meno Snowflake Inc.
SNEH,
-1.18%,
čo obaja hlásia v stredu. Predchádzať im bude Intuit Inc.
INTU,
-0.85%,
Spoločnosť Workday Inc.
WDAY,
-0.24%,
a CrowdStrike Holdings Inc.
CRWD,
-0.60%
v utorok a v stredu sa k nim pridala spoločnosť Okta Inc.
OKTA,
-1.28%,
Spoločnosť Splunk Inc.
SPLK,
-0.06%,
Spoločnosť Nutanix Inc.
NTNX,
-0.17%,
Spoločnosť Box Inc.
BOX,
-0.14%
a Yext Inc.
YEXT,
-1.10%
Názov cloudového zabezpečenia Zscaler Inc.
ZS,
-0.95%
končí týždeň vo štvrtok spolu s Veeva Systems Inc.
VEEV,
-1.28%
a UiPath Inc.
CESTA,
-0.56%

Ticker	Očakávaný dátum správy	Konsenzus FactSet EPS	Konsenzus príjmov FactSet
Intu	Ut., 29. nov	$1.19	$ 2.5 miliardy
wday	Ut., 29. nov	84 centov	$ 1.59 miliardy
CRWD	Ut., 29. nov	32 centov	$ 575.1 miliónov
CRM	Streda, 30. nov	$1.22	$ 7.83 miliardy
SPLK	Streda, 30. nov	25 centov	$ 847.5 miliónov
Oktay	Streda, 30. nov	(strata) 24 centov	$ 465.4 miliónov
SNEH	Streda, 30. nov	4 centov	$ 539.4 miliónov
ZS	štvrtok, 1. december	26 centov	$ 340.7 miliónov

Analytik Morgan Stanley Keith Weiss uviedol, že Salesforce má v tejto príjmovej sezóne spomedzi cloudových spoločností najlepšiu pozíciu v tom, že vedúci pracovníci sú pod palcom, aby ukázali lepší dopyt, než sa obávali, ochranu marže a snahu zbaviť sa roku 2023.

„Keďže spoločnosti vo všeobecnosti dobiehajú, pokiaľ ide o presadzovanie vplyvov zhoršujúcich sa makroekonomických podmienok do usmernení na 2. polrok 22, odhady konsenzu CY23 pravdepodobne zostanú pri mnohých menách príliš vysoké, najmä vzhľadom na to, že väčšina usmernení na rok 2023 ešte len príde a rozpočty zákazníkov na IT na rok 2023 sú neobjektívne. revidovať nižšie,“ uviedol Weiss v poznámke.

Wood však poznamenáva, že zatiaľ čo jeho kontroly naznačujú, že dopyt po kľúčových produktoch bol „konštruktívny“, kontroly po produktoch z akvizícií ako Tableau, Slack a Mulesoft naznačujú, že dopyt bol „slabší“.

Ak by sa budúci týždeň zhoršil, Klein vidí Microsoft Corp.
MSFT,
-0.04%
a Oracle Corp.
ORCL,
+ 0.19%
ako „potenciálne obranné prostriedky“, pretože sa domnieva, že viac peňazí môže migrovať zo softvérových názvov do akcií výrobcov čipov, čo by bolo jeho hovor spred piatich mesiacovšpekulovali, či investori vyberali peniaze z čipov a vložili ich do softvéru.

Zatiaľ v novembri, zatiaľ čo index S&P 500
SPX,
-0.03%
získal 4.4%, technologicky náročný index Nasdaq Composite
COMP,
+ 1.42%
pokročila o 3.1 % a iShares Expanded Tech-Software Sector ETF
IGV,
-0.23%
je nárast o 0.9 %, Global X Cloud Computing ETF
CLOU,
+ 0.43%
poklesol o 1.3 %, prvý Trust Cloud Computing ETF
SKYY,
-0.29%
je zľava 3.2 % a WisdomTree Cloud Computing Fund
WCLD,
-0.44%
je o 7.6%.

Tento týždeň v zárobku

Salesforce je jediný priemyselný priemer Dow Jones
DJIA,
+ 0.45%
zložka by mala byť vydaná tento týždeň, ale deväť spoločností z indexu S&P 500 je v štádiu riešenia. Okrem Intuitu v utorok, NetApp Inc.
NTAP,

a Hewlett-Packard Enterprise Co.
HPE,
+ 0.19%
sú naplánované na hlásenie; Spoločnosť Synopsys Inc.
SNPS,
-0.49%
a Hormel Foods Corp.
HRL,
+ 0.53%
v stredu sa pripojí k Salesforce; a Kroger Co.
KR,
+ 2.51%,
Spoločnosť Dollar General Corp.
DG,
+ 0.35%
a Ulta Beauty Inc.
ULTA,
+ 0.22%
sú naplánované na štvrtok.

Čísla a hovory na sledovanie

Závery Čierneho piatku: Skoré správy naznačovali, že predaje z čierneho piatku pred rokom nerástli príliš, napriek inflácii, ktorá celkovo tlačila ceny vyššie. Niektoré maloobchodné spoločnosti dostanú príležitosť presne diskutovať o tom, ako presne prebiehali ich predvianočné predaje tento týždeň, pričom k Ulta, Kroger a Dollar General sa tento týždeň pripojili aj Victoria's Secret & Co.
vsco,
-0.13%,
Spoločnosť Five Below Inc.
PÄŤ,
+ 0.22%,
Spoločnosť Big Lots Inc.
VEĽKÝ,
-3.94%
a Petco Health and Wellness Co.
WOOF,
-0.20%
Okrem toho Costco Wholesale Corp.
NÁKLADY,
-0.16%
Očakáva sa, že novembrové údaje o predaji poskytne v stredu, pred úplnými štvrťročnými ziskami o niečo viac ako o týždeň neskôr.